Файл: Тема. Финансовое планирование и прогнозирование в компании.docx
Добавлен: 19.03.2024
Просмотров: 23
Скачиваний: 3
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Практическое задание 3
Тема. Финансовое планирование и прогнозирование в компании
Вариант 1
Задача
Компания Aпланирует изменить объемы выпуска продукции в следующем году. В таблице 2 представлен базовый прогнозный баланс компании A. Прогнозная выручка TR составляет 960 000 тыс. руб., а прогнозная чистая прибыль – 40 000 тыс. руб.
Необходимо оценить потребность в дополнительном финансировании относительного базового отчетного года при изменении следующих прогнозных параметров, представленных в таблице 3.
Таблица 2
Показатели прогнозного баланса, в тыс. руб.
| № | Показатель | Вариант 1 |
| Активы | | |
| 1 | Внеоборотные активы | 140 000 |
| 2 | Оборотные активы, | 145 000 |
| | в том числе: | |
| | запасы | 35 000 |
| | дебиторская задолженность | 75 000 |
| | денежные средства | 35 000 |
| Пассивы | | |
| 3 | Собственный капитал | 145 000 |
| 4 | Долгосрочные кредиты | 20 000 |
| 5 | Краткосрочные займы | 85 000 |
| 6 | Кредиторская задолженность | 35 000 |
Таблица 3
Изменение прогнозных параметров
| № | Прогнозный параметр | Вариант 1 |
| 1 | Увеличение длительности оборота дебиторской задолженности, дни | 40 |
| 2 | Увеличение длительности оборота запасов, дни | 20 |
| 3 | Увеличение длительности оборота кредиторской задолженности, дни | 40 |
| 4 | Выплата дивидендов, % | 30 |
| 5 | Увеличение выручки и чистой прибыли, % | 10 |
Решение:
-
Определяем потребность в дополнительном заемном капитале при увеличении длительности оборота дебиторской задолженности до 40 дней.
Потребность в дополнительном финансировании = 960000*40/365 – 75 000 = 30 205 тыс. руб.
-
Определяем потребность в заемном капитале при увеличении длительности оборота запасов до 20 дней.
Потребность в дополнительном финансировании = 960000*20/365 – 35 000 = 17 603 тыс. руб.
-
Определяем снижение потребности в заемном капитале при увеличении длительности оборота кредиторской задолженности до 40 дней.
Снижение потребности в дополнительном финансировании = 35 000 - 960000*40/365 = -70 205 тыс. руб.
-
Определяем потребность в заемном капитале при выплате дивидендов в размере 30 %.
Потребность в дополнительном финансировании = 40 000 *0,3 = 12 000 руб.
-
Итого прирост чистого оборотного капитала = 30 205 + 17 603 -70 205 + 12 000 = -10 397 тыс. руб.
Таким образом, прирост кредиторской задолженности компенсирует прирост активов и дополнительного финансирования не потребуется.
