Файл: Тенденции развития международной валютной системы(Международная валютная система: понятие, состав и структура).pdf

Одной из наиболее динамичных форм международных экономических отношений являются международные валютные отношения, которые возникают при использовании денег в мирохозяйственных связях и представляют собой особый вид экономических отношений. В подавляющем большинстве случаев взаимный обмен результатами хозяйственной деятельности и связанные с этим международные расчеты осуществляются в денежной форме.

Поэтому денежным единицам страны противостоят денежные единицы других стран. Пока национальные деньги остаются в пределах границ страны, в которой они имеют хождение, они остаются национальными денежными единицами. Когда же в силу различных обстоятельств они выходят за национальные границы, то приобретают новое качество – становятся валютой. Использование денежных единиц в различных сферах является причиной многозначности термина валюта, которым обозначаются:

• денежные единицы данной страны;

• денежные знаки иностранных государств;

• международные счетные валютные единицы (специальные права заимствования (СПЗ – SpecialDrawingRights, европейские валютные единицы ЭКЮ (ECU – EuropeanCurrencyUnit, а теперь и евро).

Для российского гражданина понятие валюты психологически связано не с рублем, а с денежными единицами других стран, такими, как американский доллар, немецкая марка, японская иена и др. Между тем для жителей других государств рубль также является иностранной валютой.

Хотя валютные отношения вызваны к жизни прежде всего развитием международной торговли (перемещением через национальные границы товаров и услуг), а также международным движением капитала, они обладают относительной самостоятельностью, которая в условиях глобальной экономики имеет тенденцию к возрастанию. Воздействие валютных отношений на воспроизводство становится все более осязаемым. В значительной степени это является результатом дальнейшей интернационализации хозяйственной жизни, углубления интеграционных тенденций в различных регионах земного шара, существенного повышения роли внешних факторов в национальном воспроизводственном процессе, огромного увеличения объемов мировой торговли валютой, появления и быстрого распространения новых финансовых инструментов.

Формирование устойчивых отношений по поводу купли-продажи валюты и их юридическое закрепление исторически привели к формированию сначала национальных, а затем и мировой валютных систем. Поэтому валютную систему можно рассматривать с двух сторон: во-первых, она является объективной реальностью, которая возникает с углублением экономических связей между странами; с другой стороны, эта объективная реальность осознается и закрепляется в правовых нормах, институтах, международных соглашениях. Именно в этом смысле можно говорить о создании валютной системы как о целенаправленной деятельности.

Целью настоящей курсовой работы является исследование современной международной валютной системы, ее эволюции, структуры и происходящих в валютной системе процессов.

Исследование предполагает постановку и решение следующих задач курсовой работы:

1. Раскрыть значение валюты в международных экономических отношениях и дать представление об особенностях и этапах развития международной валютной системы

2. Проанализировать роль интеграции валютной системы в современных интеграционно-экономических процессах.

3. Анализировать валютные отношения России на международном уровне

4. Выявить достоинства и недостатки валютной системы

5.Выявить пути развития международной валютной системы

Объект исследования – валютная система.

Предмет исследования – международная валютная система.

Структура работы состоит из введения, основной части, заключения и списка литературы.

Теоретической и методологической базой данной работы послужили труды российских и зарубежных авторов в области финансов.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ МЕЖДУНАРОДНОЙ ВАЛЮТНОЙ СИСТЕМЫ

1.1 Международная валютная система: понятие, состав и структура

Международная валютная система – это совокупность определенных законодательных актов и правил, регулирующих работу на внешних валютных рынках центральных банков, обеспечивающих эмиссию денежных средств[2, 121]. Задачей основных положений, которыми они руководствуются в своей деятельности, является облегчение процессов внешних торговых операций в такой степени, чтобы все участники сделки имели максимальную выгоду. Эффективность мировой торговли должна содействовать процветанию задействованных в ней экономических систем. Международная валютная система была сложена исторически путем организации денежных взаимоотношений между различными странами. Ее основные принципы закреплены в договоренностях, существующих на межгосударственных уровнях.

Появление и дальнейшая эволюция международной валютной системы свидетельствует об объективном развитии функции интернационального капитала, которая требует определенных условий в рамках мировой денежной сферы. Хозяйственные связи между различными странами без четкой системы финансовых взаимоотношений невозможны. Под ними понимаются экономические расчеты, которые напрямую связаны с функционированием мировой валюты. Хозяйственные взаимоотношения между государствами весьма разнообразны.

К ним можно отнести внешнеторговые связи, туризм, обмен научными открытиями, миграцию капитала, предложение займов и т.д. Международная валютная система, выполняя функцию мировых денежных средств, которые служат критерием стоимости товара, является средством накопления, платежа и обращения. Основная задача, которую она выполняет, заключается в опосредовании международных расчетов.

Международная валютная система является составляющей ряда входящих в нее конструктивных компонентов.

Основными из них являются[9, 48]:

- договоренности между странами;

- валютно-финансовые межгосударственные организации;

- денежный мировой товар;

- курс валют;

- межнациональная ликвидность.

Международная валютно-финансовая система включает в свой состав различные фонды и организации. Эти структуры объединяют множество государств, национальных обществ и институтов, созданных для достижения общих целей, относящихся к политике, экономике, социальной сфере, культуре, науке и т.д. Организации международного типа образовывают собственные фонды, цель использования которых – многоплановые координационные действия всех участвующих стран. Этот процесс становится возможным после подписания соглашений, действие которых направлено на ведение единой финансовой, валютной и кредитной политики государств-участников.

К таким международным организациям относятся следующие: МИБ, МВЭС, МБРР, МВФ, ООН со всеми ее институтами, МАГАТЭ, ВФНР и др[11, 103].

Мировой денежный товар может быть принят к расчету в любом государстве в качестве средства, компенсирующего вывезенные из страны богатства. Он обслуживает международные взаимоотношения. Изначально в качестве международных средств расчета использовалось золото. С течением времени ему на смену пришли валюты ведущих государств мира.

В настоящий момент получили распространение фидуциарные или композиционные деньги (СДР, ЭКЮ). Их использование основано на доверительных отношениях к эмитенту. Валюта не относится к какому-либо новому виду денежных средств. Это особенный способ их функционирования. Национальные денежные средства, которые выступают в опосредовании кредитных и международных связей, автоматически становятся валютой. Ее стоимость определяется в соотношении с денежной единицей другой страны. На величину валютного курса оказывают свое влияние определенные факторы.

К ним относятся[16, 13]:

- платежеспособность государства;

- предложение и спрос на рынке валют;

- сальдо платежного баланса;

- инфляция.

1.2 Валютная система мира

Валютная система мира является формой организации валютно-денежных отношений, которые сложились на данном этапе развития рынка. Ее зарождение связано с возникновением денег и началом их функционирования как средства расчета в международном платежном обороте. Эволюция валютной системы стала вполне закономерным явлением, без которого развитие мировой экономики было бы невозможным. Как введение, так и отказ от золотого стандарта – это ответ на требования времени, а также подтверждение цикличности человеческой истории и мировой экономики.

Необходимо отметить, что эволюция мировой валютной системы включает в себя четыре полновесных этапа, которые основаны на четырех различных международных системах валютных отношений. Первым этапом развития, точнее, этапом формирования, стала система так называемого золотого стандарта. При этой системе любая валюта, имевшая хождение на внутреннем рынке (большинства стран) могла быть спокойно переведена в золото. Сформировались подобные отношения достаточно стихийно, и произошло это приблизительно в самом конце 19-го века. Понятно, что все этапы развития мировой валютной системы, в том числе и золотого стандарта, имели свои определенные особенности.

В рассматриваемом случае это: каждая валютная единица имеет свое определенное содержание в золотом эквиваленте; конвертируемость валюты в золото имела место, как внутри государства, так и за ее пределами; формирование четкого соотношения между золотым запасом страны и соответствующим денежным оборотом. Подобные этапы развития мировой валютной системы подразумевали под собой наличие фиксированного курса.

Стоит отметить, что фиксированный курс со временем при развитии экономических отношений потерял смысл и был заменен на систему связных курсов.

Этапы развития международной валютной системы и их особенности

1. Система золотого стандарта (1821-1939), в соответствии с которой любая валюта должна была быть обеспечена золотом[4, 81]. Банки каждой страны обязывались обеспечить свободную конвертацию своих денег на благородный металл по желанию клиента. Валютная система предполагала фиксированные валютные курсы, закрепленные для каждой отдельной денежной единицы. Конечно же, это положительно влияло на развитие торговли между странами и международного инвестирования благодаря стабилизации экономической ситуации. Тем не менее данная валютная система имела и целый ряд недостатков, что и повлекло за собой то, что накануне Второй мировой войны от нее пришлось отказаться. Среди них и зависимость благосостояния населения не от развития экономики, а от увеличения или уменьшения добычи золота, а также невозможность проведения странами независимой денежно-кредитной политики.

2. Бреттон-Вудская система (1944-1976). Данная валютная система предполагала уже плавающие валютные курсы, что позволяло им реагировать на изменения рыночной конъюнктуры[3, 136]. Курс всех валют был зафиксирован в долларах США, а американское правительство должно было обеспечить обмен своей валюты на золото. Именно в этот период была создана такая влиятельная международная валютно-финансовая организация как МВФ, основной целью работы которого как раз и является развитие торговли между странами, а также сотрудничества между ними в области валютно-денежных отношений.

Однако со временем оказалось, что правительства вовсе не заинтересованы в корректировке валютных курсов своих денежных единиц, а должный уровень ликвидности уже не может быть обеспечен. К тому же, зависимость от США тоже не была приятной для многих стран.

3. В 1976 году было решено перейти к Ямайской валютной системе, согласно которой курс любой валюты определяется законом спроса и предложения.

Современная валютная система предполагает самостоятельное определение Центральным банком государства режима валютного курса, что позволяет обеспечить его долгосрочную гибкость и краткосрочную стабильность, что благоприятно отражается на развитии торговли и финансов.

К недостаткам Ямайской валютной системы относятся: большие темпы инфляции, резкие изменения валютных курсов и непостоянство экономической ситуации на рынке.

В связи с этим, руководители каждой страны должны уделять гораздо большее внимание стратегическому и оперативному планированию, ведь теперь только от их согласованных действий зависит благосостояние населения.

1.3 Современные международные валютные отношения

По мере глобализации и интернационализации мирового хозяйства растут международные потоки товаров, капиталов, услуг и кредитов.

Валютные отношения – это общественные взаимодействия, сопровождающие осуществление операций, связанных с функционированием валют в ходе межгосударственного обмена товарами, услугами и информацией.

Их субъектами выступают:

1. Резиденты:

- физлица (граждане РФ);

- иностранные граждане и люди без гражданства, постоянно проживающие в РФ по виду на жительство;

- юр. лица, созданные в соответствии с нормами законодательства страны;