Файл: Экономическая теория в схемах, таблицах и графиках.pdf

40
5.3.
Банки, их виды и функции. Банковская система РФ
Структура денежной массы (денежные агрегаты)
М0 = наличные деньги в обращении
М1 = М0 + деньги на текущих счетах, которые могут обслужи- ваться с помощью чеков
М2 = М1 + деньги на срочных и сберегательных счетах ком- мерческих банков, депозиты в специализированных финансо- вых институтах. Владельцы срочных счетов не могут изъять эти вклады ранее определенного условием вклада срока
М3 = М2 + депозитные сертификаты банков, облигации госу- дарственного займа, другие ценные бумаги государства и ком- мерческих банков
Банковская система – это совокупность кредитно-финансовых ин- ститутов, которые аккумулируют свободные денежные капиталы, до- ходы и сбережения различных слоев населения и предоставляют их в ссуду фирмам, правительству и частным лицам.
Банковская система РФ
Первый уровень
Банк России (ЦБ РФ)
Работает с банками и правительством
Второй уровень
Коммерческие банки
Работают с физиче- скими лицами и предприятиями

41
Функции Центрального банка:
– разработка и проведение кредитно-денежной политики;
– эмиссия денег и организация их обращения;
– хранение государственных золотовалютных резервов;
– организация системы рефинансирования (установление норм обя- зательного резервирования и ставки рефинансирования);
– установление правил осуществления расчетов, правил проведения банковских операций, бухгалтерского учета и отчетности коммерче- ских банков;
– регистрация кредитных организаций и надзор за их деятельностью;
– осуществление валютного регулирования, защита и обеспечение устойчивости национальной валюты;
– проведение валютного контроля.
Функции коммерческих банков:
– привлечение денежных средств (депозитов) на условиях платности, срочности, возвратности и гарантированности (пассивные операции);
– размещение привлеченных средств от своего имени и на свой риск на условиях платности, срочности, возвратности и гарантированности
(активные операции);
– открытие и ведение банковских отчетов;
– купля и продажа национальной валюты и др.
Прибыль банков формируется как разница между суммой процен- тов, получаемых ими по выданным кредитам, и суммой процентов, уплачиваемых ими по депозитам + доходы от собственных операций банков и банковских услуг.
Банковская система способна увеличивать денежную массу.
Кредитная мультипликация – это процесс увеличения банком де- нежной массы (∆МS) за счет создания новых депозитов (деп) для тех клиентов, которые получили от него ссуды:
∆МS = ∆РИ × М
БАНК
= (1
– R)∆деп / R, где M
БАНК
= 1 / R
– банковский мультипликатор;
R
– норма обязательных резервов (устанавливается ЦБ);
РИ = РФ – РО – избыточные резервы; РО – обязательные резервы.

42
5.4.
Кредитно-денежная политика
Кредитно-денежная политика (КДП) – это сознательный контроль государства за денежной массой в целях поддержания экономической стабильности, максимального уровня производства и занятости при минимальной инфляции.
Инструменты КДП
Операции на открытом рынке – покупка и продажа Централь- ным банком государственных ценных бумаг (облигаций). Посред- ством данных операций регулируется величина денежной массы в экономике. Покупая ценные бумаги, Центральный банк тем са- мым увеличивает резервы коммерческих банков, повышает их кредитные возможности, расширяя денежное предложение. Про- давая ценные бумаги, Центральный банк сокращает резервы коммерческих банков, сокращает их кредитные возможности и денежное предложение.
Изменение нормы обязательных резервов – метод воздейст- вия на величину банковских резервов, которая устанавливается
Центральным банком в процентах от величины депозитов. Ее ве- личина зависит от: а) вида вкладов (по срочным вкладам она ни- же по сравнению с вкладами до востребования); б) размеров бан- ков (для крупных банков она выше по сравнению с мелкими бан- ками). Увеличение нормы обязательных резервов сокращает пре- дельную активность коммерческих банков, уменьшает предложе- ние денег. Уменьшение нормы обязательных резервов расширяет кредитную активность коммерческих банков, увеличивает пред- ложение денег.
Изменение учетной ставки (ставки рефинансирования) – это изменение процентной ставки, по которой коммерческие банки могут брать в долг резервы у Центрального банка. В результате повышения учетной ставки растет процентная ставка, сокращает- ся объем заимствования у Центрального банка, кредит дорожает, объем денежной массы уменьшается за счет ограничения банков в предоставлении ссуд. Снижение учетной ставки, наоборот, об- легчает получение банковских кредитов, понижает процентную ставку, расширяет кредитные операции, увеличивает денежное предложение.

43
Варианты КДП
Стимулирующая КДП
(
Политика дешевых де- нег)
Сдерживающая КДП
(
Политика дорогих де- нег)
Проводится ЦБ в период спада в период бума, «пере- грева экономики»
Цель
Стимулирование роста деловой активности, средство борьбы с без- работицей
Снижение деловой ак- тивности в целях борьбы с инфляцией
Заключается в проведении мер по увеличению предложения денег:
– снижение нормы обя- зательных резервов;
– снижение учетной ставки процента;
– покупка Центральным банком государственных ценных бумаг. мер по уменьшению предложения денег:
– повышение нормы обязательных резервов;
– повышение учетной ставки процента;
– продажа Центральным банком государственных ценных бумаг.
Последствия
Рост предложения денег, снижение реальной про- центной ставки, рост ча- стных внутренних инве- стиций, отток иностран- ного капитала, снижение курса национальной ва- люты, снижение импор- та, рост экспорта, рост чистого экспорта, рост потребительских расхо- дов, увеличение сово- купного спроса, рост объема производства, рост инфляции, сниже- ние безработицы.
Уменьшение предложе- ния денег, увеличение реальной процентной ставки, снижение част- ных внутренних инве- стиций, приток ино- странного капитала, рост курса национальной ва- люты, увеличение им- порта, снижение экспор- та, снижение чистого экспорта, снижение по- требительских расходов, снижение совокупного спроса, снижение объе- ма производства, сниже- ние инфляции, рост без- работицы.

44
ТЕМА 6. ТЕОРИЯ НАЛОГОВ. БЮДЖЕТ.
БЮДЖЕТНО-НАЛОГОВАЯ ПОЛИТИКА
6.1
. Налоговая система государства: структура, функции
Налоги – обязательные, безвозмездные, невозвратные отчисления, устанавливаемые государственными органами в целях проведения экономической политики.
Функции налогов:
1.
Фискальная функция предполагает формирование доходов государства, необходимых для финансирования расходов.
2.
Регулирующая функция предполагает воздействие на процес- сы, происходящие в экономике страны.
3.
Распределительная функция заключается в осуществлении перераспределения доходов и ресурсов общества.
4.
Контрольная функция заключается в проверке законности деятельности субъектов налогообложения путем декларирования доходов.
Налоговая система – совокупность взаимосвязанных налогов, взи- маемых в стране, и методов налогообложения, сбора и использова- ния налогов, а также налоговых органов.
Элементы налогообложения:
1.
Субъект налогообложения (налогоплательщик) – физическое или юридическое лицо, на которое законом возложена обязан- ность оплаты налогов.
2.
Объект налогообложения (налогооблагаемая база) – пред- мет или действие, подлежащее налогообложению: стоимость имущества, размер доходов, цена товара или услуги до налого- обложения.
3.
Налоговая ставка – процентное соотношение суммы налого- вых выплат к налогооблагаемой базе.
Виды налоговых ставок:
– средняя ставка характеризует долю налога в доходе;
– предельная ставка характеризует прирост налога по отноше- нию к приросту дохода.

45
6.2.
Виды налогов. Кривая Лаффера
Прямые налоги – налоги, взимаемые непосредственно с доходов и имущества налогоплательщика. Например, подоходный налог с физических лиц, налог на прибыль, налог на имущество и др.
Косвенные налоги – это налоги на товары и услуги, которые взи- маются путем включения налога в цену товара. Например, налог на добавленную стоимость, акцизы, таможенные пошлины.
Виды налогов по формам взимания:
Виды налогов в зависимости от характера
изменения налоговых ставок:
Пропорциональные налоги характеризуются постоянством на- логовых ставок. Например, подоходный налог с 2001 года, налог на прибыль.
Прогрессивные налоги характеризуются ростом налоговых ста- вок по мере увеличения размера доходов, стоимости имущества.
Например, подоходный налог до 2001 года.
Регрессивные налоги характеризуются снижением налоговых ставок по мере увеличения размера доходов, стоимости имущест- ва. Например, единый социальный налог.
Акциз – косвенный налог на товары или услуги, включаемый в цену товара и оплачиваемый покупателем. Подакцизными товарами яв- ляются: спирт; алкогольная продукция; пиво; табачная продукция; легковые автомобили и мотоциклы с мощностью двигателя более
150 л.с; бензин; дизельное топливо и моторные масла.

46
Виды налогов по территориальному признаку:
Федеральные – налоги и сборы, идущие в федеральный бюджет:
НДС, подоходный налог, налог на прибыль и т.д.
Субъектов РФ – налоги и сборы, идущие в бюджет субъекта РФ: налог на имущество организаций, налог на недвижимость, дорож- ный налог, транспортный налог и т.д.
Местные – налоги и сборы, устанавливаемые органами местного самоуправления и обязательные к уплате на территории соответ- ствующих муниципальных образований: земельный налог, налог на имущество физических лиц, налог на рекламу и т.д.
Американский экономист А. Лаффер исследовал взаимосвязь между величиной ставки налога и поступлениями в госбюджет средств от сбора налогов. Он установил следующую закономерность: повыше- ние налоговой ставки обеспечивает большую величину налоговых поступлений лишь до определенного момента, а после него даль- нейшее повышение ставки налога ведет к снижению стимулов произ- водства и таким образом общая сумма налоговых поступлений от предприятий сокращается.
Кривая Лаффера показывает, что не всегда повышение ставки ведет к росту доходов государства. Поэто- му в своей налоговой политике пра- вительство должно в первую оче- редь позаботиться не только о рос- те налоговых ставок, но и заинтере- совать производителя в развитии производства.
Ставка налога, %
Налоговые поступления, руб.
Кривая Лаффера

47
6.3
. Государственный бюджет, его структура. Государственный долг
Государственный бюджет – это финансовый план формирования и использования денежного фонда государства (доходы и расходы го- сударства). Государственный бюджет утверждает высшая законода- тельная власть страны, а за его выполнение отвечает центральное
(федеральное) правительство.
Структура госбюджета
Государственные доходы
Государственные расходы
Налоги, акцизные сборы, та- моженные пошлины и др.
Государственные займы
Доходы от сдачи в аренду го- сударственной собственности
Поступления фондов социаль- ного страхования, пенсионного и страхового фондов
Доходы от эмиссии денег
Расходы на развитие экономики
Расходы на национальную оборону
Расходы на обслуживание государственного долга
Расходы на социально- культурную сферу
Расходы по осуществлению внешнеэкономической дея- тельности
Расходы на содержание го- сударственного аппарата
Трансфертные платежи
Доходы от продажи государст- венных ценных бумаг
Прибыли государственных предприятий

48
Три состояния государственного бюджета:
Сбалансированный бюджет (равенство доходов и расходов бюджета)
Профицитный бюджет (превышение доходной части над расходной)
Дефицитный бюджет (превышение расходной части над доходной)
Для покрытия дефицита бюджета государство прибегает к заимствованию:
Внутренний долг – это задол- женность правительства владель- цам государственных ценных бу- маг (резидентам своей страны).
Внешний долг – это задолжен- ность правительства другим странам и международным фи- нансовым организациям.
Государственный долг – это размер общей задолженности прави- тельства владельцам государственных ценных бумаг, равный сумме прошлых дефицитов госбюджета за вычетом профицитов, которые были в стране.
Экономические последствия государственного долга:
– сокращение возможностей потребления для населения данной страны;
– вытеснение частного капитала, что ограничивает рост экономики;
– увеличение налогов для оплаты растущего государственного дол- га выступает в качестве антистимула экономической активности;
– перераспределение дохода в пользу держателей государствен- ных облигаций.
Методы управления государственным долгом:
1.
Реструктуризация – изменение сроков погашения или усло- вий предоставления займа.
2. Рефинансирование – погашение старой задолженности путем выпуска новых займов.
3. Аннулирование (дефолт) – отказ от выплаты долговых обяза- тельств.

49
6.4.
Бюджетно-налоговая (фискальная) политика государства
Бюджетно-налоговая политика (БНП)
– это система регулирования экономики посредством государственных расходов и налогов. Эле-
менты БНП: государственные закупки; трансферты; налоги; государ- ственные займы.
Цели бюджетно-налоговой политики:
– сглаживание колебаний экономического цикла;
– достижение высокого уровня занятости при умеренных темпах ин- фляции.
Инструмент БНП – госбюджет.
Виды БНП
1. Дискреционная БНП предпола- гает утверждение и исполнение го- сударственного бюджета, т.е. соз- нательное изменение налогов и расходов, осуществляемое прави- тельством с целью стабилизации и повышения эффективности нацио- нальной экономики. Ее целью яв- ляется бюджетное регулирование экономического роста, занятости и инфляции.
2. Автоматическая БНП – это экономический механизм, кото- рый корректирует развитие эко- номики для сдерживания наме- чаемых нежелательных тенден- ций автоматически, т.е. не тре- буя пересмотра налогового за- конодательства, системы транс- фертных платежей, утверждения и реструктуризации госбюджета.
Вмешательство государства в налоговую систему
Вмешательство государства в государствен- ные расходы
Автоматическая БНП является результатом действия встроен-
ных стабилизаторов, т.е. меха- низмов в экономике, которые уменьшают реакцию реального
ВВП на изменение совокупного спроса. Встроенные стабилиза- торы увеличивают дефицит бюд- жета во время спада и уменьша- ют его во время подъема, т.е. действуют контрциклически.
Изменение налоговой структуры
Изменение налоговых ставок
Прогрессивное налогообложение
Система государственных трансфертов (социальных пособий)