Файл: Управление денежными потоками на предприятии(Теоретические основы управления денежными потоками).pdf

- выбор политики в отношении формирования и использования отдельных компонентов собственного капитала: резервного, добавочного, нераспределенной прибыли;

- использование возможностей фондового рынка для операций с собственными акциями, а также выпуска облигаций;

- проведение продуманной политики привлечения средств из заемных источников, поиск наиболее дешевых способов;

- разработка политики дивидендов, направленной на поддержание благосостояния акционеров.

Таким образом, управление денежными потоками охватывает основные аспекты управления деятельности компании (внеоборотные активы, товарно-материальные запасы, дебиторскую и кредиторскую задолженность, кредиты банков, собственный капитал) и включает:

- учет движения денежных средств;

- анализ потоков денежных средств;

- составление бюджета денежных средств.

Следовательно, управление капиталом организации — сложный многогранный процесс, направленный на оптимизацию его структуры, поддержание необходимой величины собственного капитала и повышение его рыночной стоимости.

Заключение

Финансы — это множество денежных отношений, появляющихся в процессе формирования, рассредотачивания и применения фондов денежных средств в целях исполнения функций и задач государства и обеспечивания критерий расширенного воспроизводства.

В масштабах предприятия задачки по управлению финансами возложены на финансового менеджера и любых работников финансово-денежных служб.

Под денежным потоком осознают разность между суммами поступлений и выплат денежных средств компании за определенный период времени (а точнее за финансовый год).

Особенно денежные потоки и денежные ресурсы считаются конкретными объектами управления финансами предприятия.

Руководство денежными потоками представляется собой сложный ход процесса, направленный на оптимизацию структуры состояния капитала, который содержит: учет движения денежных средств; анализ потоков денежных средств; составление бюджета денежных средств.

Финансы считаются неотъемлемой частью денежных отношений и играют важную роль в формировании, рассредотачивании и применение денежных средств в целях выполнения функций, задач предприятия и обеспечения условий расширенного воспроизводства.

Финансы объективно необходимы, так как обусловлены потребностями общественного развития. Без финансов невозможно обеспечить индивидуальный и общественный кругооборот производственных фондов на расширенной основе, регулировать отраслевую и территориальную структуру, стимулировать быстрейшее внедрение научно-технических достижений, удовлетворять другие общественные потребности.

Совокупность финансовых отношений предприятий может быть сгруппирована по трем основным денежным потокам и иметь четкие стоимостные характеристики. Движение средств этих денежных потоков влияет на всю структуру бухгалтерского баланса предприятия, его активы и пассивы, изменение величины всех денежных фондов. «Отток» части денежного потока предприятия в форме платежей в бюджеты, и внебюджетные фонды означает безэквивалентное изъятие этих средств из его индивидуального кругооборота. Эти средства проходят фазу перераспределения и принимают форму не денежного, а финансового потока.

Денежно-финансовый поток — это перераспределенная часть денежных потоков (первичных доходов предприятий и домохозяйств), аккумулированных в бюджете или во внебюджетных (централизованных) фондах, т.е. в сфере государственных финансов. Синонимом понятию «финансовый поток» является понятие «финансовые средства». Это часть денежных потоков, прошедших процесс аккумуляции в различных централизованных фондах государства (в бюджетной системе и во внебюджетных фондах) и направляемых на целевое финансирование. Финансовые средства — это перераспределенные средства.

Изложенное все позволяет сделать несколько важных для определения содержания финансов предприятий выводов:

- финансы предприятия всегда связаны с реальным оборотом его денежных средств, денежными потоками, возникающими при осуществлении хозяйственной деятельности и хозяйственных операций;

- порядок ведения этих операций в той или иной степени регламентирован государством;

- в результате движения денежных и финансовых потоков формируются и используются различные денежные фонды (доходы) предприятия (уставный и рабочий капитал, фонды специального назначения, прочие денежные фонды), которые принимают форму финансовых ресурсов и могут вкладываться (высвобождаться) в оборотные и внеоборотные активы предприятия.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа

/М.И. Баканов, А.Д. Шеремет. - М.: Кнорус, 2015. - 552 с.

1. Бланк И.А. Управление денежными потоками /И.А. Бланк. –

Киев: Ника-Центр, Эльга, 2014. – 242 с.

1. Борисова О.В. Корпоративные финансы /О.В. Борисова. -

Люберцы: Юрайт, 2016. - 519 c.

1. Верникова А.А. Планирование и анализ /А.А. Верникова. - М.:

ИНФРА, 2017. - 445 с.

1. Ефимова О.В. Финансовый анализ /О.В. Ефимова. - М.:

Бухгалтерский учет, 2018. – 218 .

1. Зарипова Г.М. Сущность и методы управления денежными

потоками организации /Г.М. Зарипова // Экономика и социум, 2015. № 3. –

с. 25 – 26.

1. Зайцев П.Б. Особенности денежного регулирования /П.Б. Зайцев

// Расчет, 2018. - № 2. – С. 57 – 59.

1. Ковалев В.В. Финансовый анализ - М.: Финансы и статистика, 2017. - 511 с.
2. Ковалев В.В. Сборник задач по финансовому анализу. - М.: Финансы и статистика, 2016. - 127 с.
3. Косиняева Н.С. Основные направления оптимизации денежных

потоков /Н.С. Косиняева // Молодой ученый, 2016. - № 5. - С. 42 - 44.

1. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы

оценки /М.Н. Крейнина. - М.: Статус Кво 97, 2016. - 109 с.

1. Купчина Л.А. Анализ финансовой деятельности с помощью

коэффициентов /Л.А. Курчина // Бухгалтерский учет, 2017. - № 6. – С. 32 –

1. Лимонова Н.В. Анализ денежных потоков организации на основе

индивидуального бюджета движения денежных средств /Н.В. Лимонова //

Экономика, 2014. - № 1. - С. 214 - 226.

1. Лукасевич И.Я. Управление денежными потоками /И.Я.

Лукасевич. - М.: ИНФРА, 2017. - 184 с.

1. Малыгина Е.А. Сущность и методы управления денежными

потоками организации /Е.А. Малыгина // Молодой ученый, 2014. - № 21. –

с.81 – 82.

1. Моисеев Е.Г. Управление денежными потоками: планирование,

балансировка, синхронизация /Е.Г. Моисеева. – С.Пб.: Лань-Трейд, 2015. –

246 с.

1. Морозко Н.И. Финансовый менеджмент /Н.И. Морозко. – М.:

Кнорус, 2017. - 482 с.

1. Незамайкин В.Н. Финансовый менеджмент /В.Н. Незамайкин. –

М.: Манн, 2015. - 467 с.

1. Самсонов А.К. Управление денежными потоками /А.К. Самсонов

//Генеральный директор, 2017. - № 5. – С. 65 – 67.

1. Стародубцева О.А. Движение денежных средств – инструмент

анализа финансового состояния предприятия /О.А. Стародубцева //

Производственный менеджмент: теория, методология, практика, 2015. – № 2.

– С. 93 - 97.

1. Черненко А.Ф. Движение денежных средств: бюджет и

отчетность предприятий /А.Ф. Черненко // Международный бухгалтерский

учет, 2015. № 39. С. 50 - 66.

1. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа - М.: Инфра - М., 2018. - 208 с..

1. Финансы, денежное обращение и кредит / Под ред. М. В. Романовского, О. В. Врублевской. – М.: Юрайт-М, 2018. – с. 265. ↑

2. Финансы, денежное обращение и кредит / Под ред. Н. Ф. Самсонова. – М.: ИНФРА-М, 2017. – с. 124. ↑

3. Большой экономический словарь / Под ред. А. Н. Азрилияна. – М.: Институт новой экономики, 2019. – с. 483. ↑