Файл: Японии.rtf

В 1990-2004 гг. в Японии происходило глубинное системное реформирование банковского сектора. Это один из самых тяжелых периодов в развитии банковской системы Японии. В течение 14 лет финансовый сектор Японии находился в состоянии острого кризиса. Однако на протяжении этих лет характер кризиса менялся, изменялись и подходы правительства и Банка Японии к реорганизации банковского сектора. В связи с этим можно выделить четыре фазы кризисного периода.

4.1 Банковская система Японии на начальных фазах финансового кризиса

Фаза1 (1991-1994 гг.). К 1990-м годом Япония являлась крупнейшим мировым кредитором. Крупные японские корпорации и банки, их обслуживающие, стали транснациональными. По абсолютным размерам капитализации Япония опередила США и заняла 1 место в мире. Однако после устойчивого роста в экономике Японии постепенно начали проявляться все признаки циклического спада: замедление темпов роста ВВП, увеличение уровня безработицы и ценовая дефляция.

В банковском секторе первые признаки нарождающегося кризиса появились в 1991 г.: стали испытывать финансовые трудности мелкие финансовые учреждения. Первым финансовым учреждением, получившим помощь от Корпорации страхования депозитов, стал "The Toho Sogo Bank”. В декабря 1992 г. частными коммерческими банками было образована первая компания по управлению активами. Она скупала "плохие” долги у банков и затем их продавала. Компания просуществовала да 2004 г. и за 12 лет своей деятельности купила у банков "плохие” долги на сумму 15,4 трлн иен².

Фаза2 (1995-1996 гг.). В 1995 г. возникли финансовые проблемы у других городских кооперативов и банков. В 1995-1996 гг. начали испытывать сложности кредитные кооперативы, предоставившие займи для приобретения жилья. Они были основаны в 1970-х годах банками и другими финансовыми учреждениями. При величине их потерь в середине 1995 г. в размере более 6,4трлн иен учредители не могли их покрыть. Все это свидетельствовало о развитии кризиса в банковской системе.

Правительство и надзорные органы полностью взяли на себя риски и ответственность за возможные последствия, связанные с банкротством банков и потерями вкладчиков. Летом 1995 г. министр финансов объявил о

% -й гарантии Корпорацией страхования депозитов всех вкладов населения в течение следующих пяти лет (до марта 2001 г.).

В 1996 г. было принято два новых законов: "О выполнении мер для обеспечения высокого уровня управления в финансовых институтах” и "О проведении специальных процедур для реорганизации финансовых институтов”.

Фаза3 (1997-1999 гг.). В начале 1997 г. обострилась проблема невозвратных кредитов у городских банков и банков долгосрочного кредитования Японии. Их величина значительно превышала размеры фонда страхования у Корпорации страхования депозитов.

Однако механизм выхода из кризиса слабых, но платежеспособных банков на тот момент отсутствовал. В связи с этим в октябре 1997 г. в банковском секторе начался острый кризис ликвидности, который принял системный характер и, развиваясь по спирали, охватил крупные, средние и мелкие банки. Рост убытков по ипотечным кредитам и снижение цен на акции привели к замораживанию межбанковского рынка и волне банкротств банков. Банковский сектор продемонстрировал свою слабость и уязвимость. Увеличение объема "плохих” долгов привело к сокращению кредитования банками реального сектора экономики и его ослаблению.

Десять лет после финансового кризиса в Азиатско-Тихоокеанском регионе, произошедшего в 1997 г., в Японии называют периодом "потерянного десятилетия”, который характеризовался экономическим застоем и дефляцией. Основные предпосылки разразившегося кризиса, берущие свое начало в середине 1980-х годов, связаны с развитием процессов либерализации финансового рынка. Отсутствие в связи с развитием этих процессов адекватной системы регулирования банковской деятельности и надзора за финансовыми учреждениями не позволяло оценивать возникающие в банковском секторе риски и определять методы управления ими.

4.2 Банковская система Японии в период структурных реформ

Фаза4 (2000-2004 гг.). На этой фазе проходил процесс дальнейшего дерегулирования экономики и основе проведения институциональных реформ, направленных на решение короткие сроки накопивших проблем и вывод экономики Японии из затяжного застоя. Правительством Таканака была разработана Программа финансового возрождения. В отношении банковского сектора предполагалась его санация и финансовое оздоровление в 2001-2003 гг. Планировалось проведение фундаментальных изменений как в структуре, так в деятельности банковского сектора. Программа была направлена на завершение решения проблем "плохих” долгов. Очистка балансов банков от "плохих” долгов была признана ключевым звеном при проведении реформы. Это было связано с тем, что в отличие от проблемы невозвратных долгов 1990-х годов в этот период проблемные кредиты коммерческих банков возникли у более широкого ряда отраслей, включая розничную торговлю. Наряду со старыми, возникшими в 1990-х годах проблемными кредитами возникли новые. Проблема "плохих” долгов коммерческих банков в этот период вновь стала актуальной.
Потери банков от наличия проблемных кредитов, млрд иен

Показатель	1998	1999	2000	2001	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008
1. Потери от наличия проблемных кредитов, в том числе	13 631	6 944	6 108	9 722	6 658	5 374	2 848	363	1046	1 124	3 094
общие потери	8118	2 531	2 732	5 196	3 101	1616	94	372	524	289	1 532
списанные проблемные кредиты	4 709	3 865	3 072	3 975	3 520	3 734	2 754	702	537	821	1 533
другие	804	548	304	552	37	25	0	33	15	14	29
2. Потери от наличия проблемных кредитов нарастающим итогом с 1992 г.	58 766	65 710	71 81S	81 540	88 198	93 572	96 420	^96 783	97 829	98 953	102 046
3. Списанные проблемные. кредиты нарастающим итогом с 1992г	24 320	28 185	31256	35 231	38 751	42 484	45 238	54 940	46 477	47 298	48 831
4. Общий объем выданных кредитов и займов	506 602	496 173	494 189	473 242	446 993	429 957	419 249	430 232	437 356	447 204	467 033
5. Кредиты с высоким уровнем риска	29 627	30 366	32 515	42 028	34 849	26 204	17 539	13 109	11 754	11 169	11 610
6. Оставшаяся сумма проблемных кредитов, несущих риск убытков	14 797	12 230	И 555	13 353	12 585	11430	8 535	6 438	5 896	5 273	5 865

Весной 2001 г. пополнение капиталов банков бюджетными средствами было прекращено. Это означало, что государство отказалось от проводимой в течение долгого времени в отношении банков политики "конвая”. Агентство финансовых услуг усилило регулирование и надзор за банковским сектором. Оно утвердило систему предварительного предупреждения, обеспечивающую надзор за упущениями банковского менеджмента, который проводят к нехватке основного капитала. Стала создаваться новая модель управления кредитным риском основанная на точкой оценке кредитоспособности клиента и рациональном размещении ресурсов. Перед финансовыми учреждениями была поставлена задача по переходу бухгалтерского учета.

Были разработаны новые процедуры обеспечения стабильности функционирования банков, предполагающие покупку одним банком другого банка и принятие ответственности по обязательствам последнего, передача обязательств путем функционирования промежуточного банка, пополнение капитала вновь созданного банка.

В результате 21 городской, региональный и траст-банки, которые функционировали в 1996 г., вошли в четыре вновь созданные банковские финансовые группы в 2001 г. (рис. 5). Два региональных банка, 13 трудовых банков и 41 кредитный кооператив перешли под управление временной администрации. Три крупных региональных банка пополнили свой капитал за счет средств Корпорации страхования депозитов. К окончанию проведения финансовой реформы (к 2004 г.) размер бюджетных средств, гарантированных правительством под различные формы реструктуризации банков, достиг 125 трлн иен.

Процесс консолидации в банковском секторе Японии

Рис. 5. Дочерный траст-банк
Региональный банк

Дата объединения 1 января 2006 г.

Источник: японская банковская ассоциация http://www.zenginkyo. or. jp/en/banks/changing/

Смотрите также файлы

Лабораторная работа Анализ временных рядов Постановка задачи Временным рядом называется набор наблюдаемых значений какоголибо показателя y.pdf

Решение Год.docx

Что такое Мировой Финансовый Рынок Простыми словами это рынок, где покупают и продают ценные бумаги (акции), валюту, драгоценные металлы, сырьевые товары и крипто валюту..docx

Мектеп Ю. Гагарин атындаы 29 орта мектеп.docx

Занятие 3 Задание Расставьте ударения в словах. В затруднительных случаях обращайтесь к словарям.docx

Файл: Японии.rtf

Глава 4. Банковская система Японии в период экономической депрессии и структурных реформ

4.1 Банковская система Японии на начальных фазах финансового кризиса

4.2 Банковская система Японии в период структурных реформ

Смотрите также файлы

Информация

Списки файлов

Дополнительно