Файл: Роль кредита в стимулировании эффективности воспроизводства и влияние его на уровень и динамику цен (Кредитная система: сущностный, институциональный и функциональный аспекты).pdf

Таким образом, кредит дает возможность рационально организовать оборот средств предприятий, не отвлекая значительные ресурсы в денежные фонды, на создание запасов сырья и материалов. Кроме того, кредит содействует повышению интенсификации производства посредством своих стимулирующих качеств, обусловленных возвратностью, срочностью и платностью. Чтобы обеспечить выполнение кредитного договора, предприятию необходимо рационально и эффективно использовать взятые в кредит средства, предпринять усилия по ускорению их оборота. В то же время нельзя переоценивать стимулирующую роль кредита. Хотя кредитные отношения объективно создают предпосылки для повышения эффективности хозяйственной деятельности заемщика, реализация этих предпосылок в конкретной сделке зависит от множества факторов (не только экономического характера), причем как зависящих от заемщика, так и обусловленных общими экономическими условиями.

2.3 Проблемы и пути кредитования в рыночных отношениях

Интегрированность России в мировую экономику требует преодоления ряда проблем. Россия не успевает за продолжающейся глобализацией. По индексу глобализации по данным консалтинговой компании Ernst & Young Россия занимает 48 место из 60 возможных (показатель для России – 3,24, средний показатель – 4,9). России необходимо улучшать инвестиционный климат, внедрять инновации и эффективно привлекать банковский капитал в реальный сектор экономики. [20]

Финансовая глобализация не разрешила возникшие экономические противоречия, более того, создала новые проблемы. Эксперты отмечают, что сохраняется высокая нестабильность глобальной экономики, накопились проблемы в части банковского кредитования, экономическое восстановление весьма неустойчиво и возможны рецидивы кризисных явлений на рынках ссудного капитала.

Изменение новых экономических условий и образование нового мира создают условия для формирования новых взглядов на науку о кредитах. Проблемы в платежной системе, экономические санкции в части доступа государственных банков к рынкам капитала Евросоюза, порождают определенные трудности в процессе формирования источников банковских ресурсов.

В «черный список» попали такие кредитные учреждения, как «Газпромбанк», «Внешэкономбанк», которым запрещено финансирование новых долговых обязательств сроком более 90 дней или новых акций, собственности или долей собственности.

Велики не только внешние, но и внутренние риски для отечественных банков: дисбалансы региональных кредитных организаций, низкая конкурентоспособность российских банков, высокая зависимость от источников капитала, в том числе внутренних. Перед российским банковским сектором стоят задачи выживания и требуют от кредитных организаций высокой конкурентоспособности, повышения устойчивости отечественной банковской системы и большей скорости проведения экономических реформ.

Для этого необходимо пересмотреть подходы к науке и практике банковского кредитования.

Управление банковскими рисками связано с формированием новых взглядов на теорию кредита и пересмотром методов, инструментов и финансовых технологий их практического применения.

Научным сообществом определены основные задачи в сфере дальнейших исследований теории кредита: выявить перспективы развития современной теории банковского кредита на основе результатов оценки существующих концепций кредита; разработать базовые концепции кредита в условиях влияния− внутренних и внешних факторов на экономику современной России; разработать методологию банковского кредитования в условиях разнонаправленных трендов развития российской экономики.

Поставленные задачи преломляются по-разному на макро-, микро- и международном уровнях. С точки зрения макроэкономического развития необходимо исследовать деятельность банковской системы как составного элемента всей экономической системы государства с учетом развития инфраструктуры. [22]

На микроуровне целесообразно дальнейшее развитие кредитных продуктов и услуг реальному сектору экономики; определение методов сбалансированного кредитования региональными банками реального сектора экономики, а также совершенствование управления ссудным капиталом для повышения его эффективности на основе оценки и учета рисков. Международный уровень предусматривает дальнейшее развитие международных кредитных отношений и механизма их регулирования, преодоление проблем финансовой глобализации на рынке ссудных капиталов с учетом соблюдения новых принципов развития и выхода на траекторию стабильного и устойчивого роста.

Решение выявленной проблемы целесообразно рассматривать в направлениях, коррелирующих с решением поставленных задач. Перспективы развития современной теории кредита представляются в плоскости совершенствования базовых концепций с учетом влияния внешних и внутренних факторов экономического и неэкономического характера в условиях финансовой глобализации и высокой волатильности макроэкономической среды.

Необходимо определить эти факторы, исследовать объем и масштабы их негативного влияния на процессы кредитования, работу кредитных организаций и эффективность банковского бизнеса в целом. Среди внутренних факторов – высокая инфляция, рост просроченной задолженности по корпоративному и розничному кредитованию, увеличение затрат в банковской системе в связи с присоединением Крыма, созданием национальной платежной системы.

К внешним факторам можно отнести закрытие доступа к европейским и американским рынкам капитала, проблемы использования зарубежных банковских технологий, в том числе, в платежной системе, проблемы международных заимствований и размещения ссудного капитала.

Наблюдаются диспропорции в объемах кредитования юридических лиц по видам экономической деятельности. Наибольшее количество кредитов в рублях было выдано обрабатывающим производствам и в сферу строительства, в то время как наибольший рост просроченной задолженности допустили совсем другие отрасли – производство пищевых продуктов и сельское хозяйство. Динамика просроченной задолженности юридических лиц по отраслям показывает наибольший прирост в металлургии и производстве пищевых продуктов. В условиях введения экономических санкций, касающихся сферы продуктов питания, такие тенденции свидетельствуют о серьезных финансовых трудностях в указанных отраслях. [22]

Выявленные тенденции влияния факторов негативно отразились на основных показателях всего банковского сектора России. Рентабельность капитала и чистая процентная маржа отрицательны.

По данным международных рейтинговых агентств (Standard&Poor's) показатели прибыльности российских банков неуклонно снижаются. Выход из создавшейся ситуации, на наш взгляд, лежит в повышении конкурентоспособности российских кредитных организаций, развитии отечественных банковских инноваций, их успешной реализации по различным направлениям.

В связи с этим, нами предложено сформулировать новые базовые принципы в концепции дальнейшего развития теории кредита – это кредитная конкурентоспособность российских коммерческих банков и инновационная диверсификация. Кредитная конкурентоспособность российских коммерческих банков представляет собой способность банков организовать эффективный кредитный процесс с учетом самостоятельного изыскания источников капитала, снижения рисков и получения прибыли.

Инновационная диверсификация банковских продуктов и услуг ориентирована на генерирование и реализацию новых банковских продуктов и услуг на различных рынках капитала. Разработка методологических подходов к банковскому кредитованию в условиях разнонаправленных трендов развития российской экономики предусматривает два направления:

- разработка методологии кредитования на основании эффективной процентной политики коммерческого банка;

- разработка банковских технологий эффективного кредитования− и построение методики кредитно-рейтинговой позиции клиентов банка.

Первое направление включает методику сбалансированной процентной политики банка, алгоритм ее формирования и расчет эффективности.

Процентная политика банка представляет собой часть банковской стратегии по формированию цен на кредитные продукты. Теории о банковском проценте тесно связаны с развитием представлений о сущности, роли и функциях кредита. В экономической науке в сфере кредитования выделяются две основные теории, которые описывают взгляды ученых на проблему кредита, – капиталотворческая и натуралистическая. С развитием научной мысли эти теории развивались, являясь основой для возникновения других теорий.

Второе направление касается построения методики кредитно-рейтинговой позиции заемщиков коммерческого банка через определение ее прогнозного уровня на основе специальных показателей, которые отражают внутренние проблемы развития национальной экономики.

Под кредитно-рейтинговой позицией заемщика понимается финансовое положение заемщика банка на конкретную дату в течение всего срока кредита и/или на дату его окончания с учетом использования кредитных средств. Формирование кредитно-рейтинговой позиции заемщика банка выполняется поэтапно с финансовым обоснованием полученных результатов в их взаимосвязи и логической последовательности в процессе получения, использования и погашения банковского кредита с процентами.

Для этого были введены понятия: кредитный потенциал, представляющий совокупность кредитных ресурсов, обеспечивающих возможное получение заемщиком дополнительных доходов в результате эффективного использования кредитных средств; запас кредитной прочности, как показатель финансового состояния заемщика, равный удельному весу минимально допустимого дохода в совокупном доходе, обеспечивающем полное покрытие полученного банковского кредита и начисленных процентов по нему. [22]

Он зависит от эффективности использования кредитных средств; кредитная привлекательность заемщика, представляющая собой совокупность формальных и неформальных показателей эффективности его предпринимательской деятельности для рентабельного вложения кредитных средств; кредитоспособность заемщика представляет собой его способность находить источники для погашения полученных кредитов с процентами своевременно и в полном объеме по всему горизонту кредитования; текущая кредитоспособность заемщика трактуется, как его способность погашать своевременно и в полном объеме текущие платежи по кредиту с процентами на определенную дату; прогнозная кредитоспособность заемщика трактуется, как его− способность погашать своевременно и в полном объеме платежи по кредиту с процентами на дату окончания кредита.

Эффективность системы управления кредитным риском в значительной степени зависит от влияния внешних и внутренних факторов. Оценка факторов показала, что целесообразно учитывать прямое влияние внутренних факторов и опосредованное влияние внешних. Среди внутренних факторов наибольшее влияние на кредитный процесс оказывают спрос на кредитные ресурсы, качество финансового менеджмента заемщика, источники пополнения финансовых ресурсов клиента и возможность заимствований на финансовом рынке.

С целью формирования кредитно-рейтинговой позиции нами предложены критерии, позволяющие определить кредитную привлекательность заемщика: базовые, банковские и клиентские.

К базовым критериям отнесены: наличие конкурентной среды, условия, обеспечивающие финансово-экономическую состоятельность клиента, наличие нормативно-правовой базы и др. Среди банковских критериев названы: наличие долгосрочных контрактов на поставку продукции, рост объемов производства, расширение бизнеса и др.

Клиентскими критериями являются: уникальность и конкурентоспособность продукции, гибкое ценообразование, высокий уровень финансового менеджмента. Реализация кредитного потенциала конкретного заемщика позволяет определить направление финансового потока (положительного или отрицательного) и уровень кредитно-рейтинговой позиции (высокий, средний и низкий) с учетом прогноза ранее установленных специальных показателей, определения кредитной привлекательности, текущей и прогнозной кредитоспособности. [22]

Для повышения эффективности управления кредитными рисками банка нами предложена методика определения прогнозного уровня кредитно-рейтинговой позиции заемщика на основе использования уравнения множественной линейной регрессии.

Используя методику определения прогнозного уровня кредитно-рейтинговой позиции заемщика коммерческого банка, можно прогнозировать его будущее финансовое состояние, снижая тем самым кредитный риск и последствия его реализации, а также определить кредитную привлекательность, кредитоспособность и кредитно- рейтинговый профиль коммерческого банка.

Такой подход позволяет количественно оценить финансовое положение заемщика на текущий момент и будущую перспективу в течение всего срока действия кредитного договора, а также дать качественную оценку возможности погашения заемщика кредита с начисленными процентами. Это позволяет минимизировать влияние кредитных рисков и уменьшить финансовые потери банка.