Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

K_OC=ИС/OA

K_OC(2019)=210/1219=0.1723

K_OC(2020)=749/1714=0.437

K_OC(2021)=982/2288=0.4292

Коэффициент покрытия инвестиций

К_И=(ИС+KТ)/В

К_И(2019)=(210+0)/1219=0.1723

К_И(2020)=(749+0)/1714=0.437

К_И(2021)=(982+0)/2288=0.4292

Коэффициент мобильности имущества

К_МИ=ОС/Активы

К_МИ(2019)=1219/1219=1

К_МИ(2020)=1714/1714=1

К_МИ(2021)=2288/2288=1

Коэффициент мобильности оборотных средств

К_МОС=А1/ОС

К_МОС(2019)=802/1219=0.6579

К_МОС(2020)=757/1714=0.4417

К_МОС(2021)=2057/2288=0.899

Коэффициент обеспеченности запасов

К_ОЗ=СОС2/Z

К_ОЗ(2019)=210/19=11.0526

К_ОЗ(2020)=749/19=39.4211

К_ОЗ(2021)=982/0= -

Коэффициент краткосрочной задолженности

К_KЗ=Kt/ЗК

К_KЗ(2019)=2018)=1

К_KЗ(2020)=1930)=1

К_KЗ(2021)=2612)=1

Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)

ПФР=Краткосрочные займы и кредиты/Капитал и резервы

ПФР(2019)=(0+420)/(210+0)=2

ПФР(2020)=(0+420)/(749+0)=0.5607

ПФР(2021)=(0+829)/(982+0)=0.8442

Коэффициент финансирования

Кф=Капитал и резервы/Краткосрочные займы и кредиты

Кф(2019)=210/(0+420)=0.5

Кф(2020)=749/(0+420)=1.7833

Кф(2021)=982/(0+829)=1.1846

Таблица 8 - Показатели финансовой устойчивости организации

Показатели	Формула	Значение			Изменение			Нормативное ограничение
		2019	2020	2021		2020	2021
1. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам	0.1723	0.437	0.4292		0.265	-0.0078		0,1 и более
2. Коэффициент покрытия инвестиций	Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала	0.1723	0.437	0.4292		0.265	-0.0078		0,75 и более
3. Коэффициент мобильности имущества	Отношение оборотных средств к стоимости всего имущества	1	1	1		0	0
4. Коэффициент мобильности оборотных средств	A1/M	0.6579	0.4417	0.899		-0.216	0.457		0.17- 0.4
5. Коэффициент обеспеченности запасов	Отношение собственных оборотных средств к стоимости запасов: Em/Z	11.0526	39.4211	-		28.369	-39.421		0,5 и более
6. Коэффициент краткосрочной задолженности	Отношение краткосрочной задолженности к общей сумме задолженности	1	1	1		0	0		0,5
7. Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)	Заемные средства/ИС	2	0.5607	0.8442		-1.439	0.284		меньше 1.5
8. Коэффициент финансирования	Капитал и резервы/Заемные средства	0.5	1.7833	1.1846		1.283	-0.599		больше 0.7

---

О достаточно устойчивом финансовом состоянии свидетельствует тот факт, что на конец периода коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами составил 0.4292, т.е. 42.9% собственных средств организации направлено на пополнение оборотных активов. Снижение коэффициента составило 0.0078.

Коэффициент покрытия инвестиций равен 0.4292 и не соответствует нормативному значению (при норме 0.75). За текущий период значение коэффициента уменьшилось на 0.0078.

Значение показателя коэффициента мобильности оборотных средств позволяет отнести предприятие к низкой группе риска потери платежеспособности, т.е. уровень его платежеспособности достаточно высок.

Коэффициент краткосрочной задолженности показывает преобладание краткосрочных источников в структуре заемных средств, что является негативным фактом, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости.

Выводы по разделу:

Доля собственных средств в оборотных активах выше 10%, что соответствует нормативам минимального уровня устойчивого финансового состояния. Финансовое состояние с точки зрения состояние запасов и обеспеченность их источниками формирования является абсолютно устойчивым (Z ≤ Ec), так как в ходе анализа установлен излишек собственных оборотных средств, излишек собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, и излишек общей величины основных источников формирования запасов. Большинство коэффициентов финансовой устойчивости ниже нормативных значений, следовательно, за анализируемый период организация имеет низкую рыночную финансовую устойчивость. Отрицательная динамика почти всех полученных коэффициентов свидетельствует о снижении рыночной финансовой устойчивости.

Рассчитаем показатель утраты платежеспособности за 2020.

К_{утр.платеж.}=(К_ТЛкп+3/Т*(К_ТЛкп–К_ТЛнп))/2=(1.7762+3/12*(1.7762-1.2081))/2=1

На конец анализируемого периода значение показателя выше 1, следовательно, риск утратить свою платежеспособность в ближайшие три месяца отсутствует.

Рассчитаем показатель утраты платежеспособности за 2021.

К_{утр.платеж.}=(К_ТЛкп+3/Т*(К_ТЛкп–К_ТЛнп))/2=(1.7519+3/12*(1.7519-1.7762))/2=0.9

На конец анализируемого периода значение показателя меньше 1, что говорит о том, что предприятие не сможет сохранить свою платежеспособность.

---

---

4.3. Интегральная бальная оценка финансового состояния.

Сущность методики комплексной (балльной) оценки финансового состояния организации заключается в классификации организаций по уровню финансового риска, то есть любая организация может быть отнесена к определенному классу в зависимости от набранного количества баллов, исходя из фактических значений ее финансовых коэффициентов.

Таблица 6 – Интегральная бальная оценка финансового состояния

Показатель	Критерий		Условия снижений критерия
	высший	низший
1. Коэффициент абсолютной ликвидности, L2	0,5 и выше (20 баллов)	менее 0.1 (0 баллов)		за каждые 0.1 пункта снижение по сравнению с 0.5 снимается 4 балла
2. Коэффициент критической оценки, L3	1,5 и выше (18 баллов)	менее 1 (0 баллов)		за каждые 0.1 пункта снижение по сравнению с 1.5 снимается 3 балла
3. Коэффициент текущей ликвидности, L4	2 и выше(16,5 баллов)	менее 1 (0 баллов)		за каждые 0.1 пункта снижение по сравнению с 2 снимается 1,5 балла
4. Коэффициент автономии, U1	0,5 и выше (17 баллов)	менее 0.4 (0 баллов)		за каждые 0.01 пункта снижение по сравнению с 0.5 снимается 0,8 балла
5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами, U3	0,5 и выше(15 баллов)	менее 0,1 (0 баллов)		за каждые 0.1 пункта снижение по сравнению с 0.5 снимается 3 балла
6. Коэффициент финансовой устойчивости, U4	0,8 и выше (13,5 баллов)	менее 0,5 (0 баллов)		за каждые 0.1 пункта снижение по сравнению с 0.8 снимается 2,5 балла

I класс (100–97 баллов) – это организации с абсолютной финансовой устойчивостью и абсолютно платежеспособные;

---

II класс (96–67 баллов) – это организации нормального финансового состояния;

III класс (66–37 баллов) – это организации, финансовое состояние которых можно оценить как среднее;

IV класс (36-11 баллов) – это организации с неустойчивым финансовым состоянием;

V класс (10-0 баллов) – это организации с кризисным финансовым состоянием.

Таблица 6 – Интегральная бальная оценка финансового состояния организации

Показатель	2019	2020	2021
1. Коэффициент абсолютной ликвидности, L2	0.7948(20)	0.7845(20)	1.575(20)
2. Коэффициент критической оценки, L3	1.3616(15)	1.389(15)	4.3124(18)
3. Коэффициент текущей ликвидности, L4	1.2081(4.5)	1.7762(13.5)	1.7519(13.5)
4. Коэффициент автономии, U1	0.1723(0)	0.437(12.2)	0.4292(11.4)
5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами, U3	0.1723(6)	0.437(12)	0.4292(12)
6. Коэффициент финансовой устойчивости, U4	0.1723(0)	0.437(0)	0.4292(0)
Итого (сумма баллов)	45.5	72.7	74.9
Класс	III	II	II

Так как далее необходимо будет сравнивать объемные показатели (сформированные за определенный период), то в расчете корректнее использовать не фиксированные значения показателей из бухгалтерского баланса, а их среднегодовую величину, которая вычисляется как простая средняя арифметическая.

Таблица 2 - Средние остатки активов и пассивов

Показатели	2019	2020	2021	Средние значения
				2020	2021
1. Активы	1219	1714	2288	1466.5	2001
1.2. Оборотные (мобильные) активы	1219	1714	2288	1466.5	2001
1.2.1. Запасы	19	19	0	19	9.5
1.2.2. Дебиторская задолженность	398	938	231	668	584.5
2. Пассивы	1219	1714	2288	1466.5	2001
2.1 Собственный капитал	210	749	982	479.5	865.5
2.1.1 Капитал и резервы	210	749	982	479.5	865.5
2.2 Заемный капитал	1009	965	1306	987	1135.5
2.2.2. Краткосрочные обязательства	1009	965	1306	987	1135.5
Краткосрочные займы и кредиты	420	420	829	420	624.5
2.2.3. Кредиторская задолженность	589	545	477	567	511

---

Смотрите также файлы

• Подготовила Перович Ангелина Реляевна.docx

• Я действительно так выгляжу.docx

• ысамерзімді саба жоспары закмерзімді жоспар блімі.docx

• 1. 1 Географическое расположение.docx

• Сущность и содержание бухгалтерского учета.docx