Файл: Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций (Анализ формирования и использования финансовых ресурсов ООО «Фокс»).pdf

За 2015-2017 годы выручка от реализации продукции ООО «Фокс» выросла на 39196 тыс.руб. или на 31,54%, то есть значительно.

Рост выручки и объёмов производства привел к увеличению затрат на производство продукции на 32061 тыс.руб. или на 26,88%. Таким образом, темпы роста выручки выше темпов роста затрат на производство, что нужно рассматривать как положительный факт.

Предприятие в течение 2015­-2017 годов получает прибыль от реализации продукции, которая выросла в 2017 году по сравнению с 2015 годом на 7135 тыс.руб. Чистая прибыль предприятия за три года увеличилась на 7375 тыс.руб. или в 2,5 раза, что является положительной динамикой.

Затраты на рубль произведённой продукции на протяжении анализируемого периода снизились в 2017 году на 3,54%, но все равно довольно высоки.

Фондоотдача основных средств показывает, что на каждый рубль, вложенный в основные средства в 2015 году, пред­приятие получило продукции на 5,97 руб., в 2016 году – на 6,94 руб., в 2017 го­ду – на 7,05 руб. Таким образом, произошел рост фондоот­дачи в 2017 году на 1,08 руб., что составляет 18,16%.

Рентабель­ность продукции показывает, что с каждого рубля, затраченного на производство продук­ции, предприятие получило в 2015 году 3,87 коп. прибыли, в 2016 году – 5,60 коп., в 2017 году – 7,92 коп.

Рентабельность продаж означает, что с каждого рубля выручки получено в 2015 году 3,72 коп. прибыли, в 2016 году – 5,26 ко­п., в 2017 году – 7,34 копейки. Как видно, показатели рентабельности ООО «Фокс» имеют не высокое значение, что объясняется большими затратами на производство продукции, высокими затратами на рубль продукции.

Среднесписочная численность персонала выросла на 23 человека или 11,98% в связи с увеличением объемов производства и продаж.

Производительность труда работников в 2017 году увеличилась по сравнению с 2015 годом на 420 тыс.руб. на человека или на 30,08%. Рост производительности труда следует рассматривать положительно.

Таким образом, ООО «Фокс» - это динамично развивающееся, перспективное предприятие.

2.2. Анализ формирования и использования финансовых ресурсов предприятия

Проведем анализ финансовых ресурсов ООО «Фокс» и динамики их изменения в течение рассматриваемого периода.  

Таблица 2

Состав финансовых ресурсов ООО «Фокс»

 Как видно из таблицы 2, общая стоимость финансовых ресурсов ООО «Фокс» в 2015 году составляла 53894 тыс.руб., в 2016 году 61781 тыс.руб., в 2017 году 64567 тыс.руб. (рисунок 3):

Рис. 3. Динамика финансовых ресурсов ООО «Фокс» за 2015-2017 гг.

За 2015-2017 год общая стоимость финансовых ресурсов увеличилась на 10673 тыс.руб. или 19,80%. Это произошло за счет роста внеоборотных ( на 2436 тыс.руб. или на 11,65%) и оборотных (на 8237 тыс.руб. или 24,97%) активов предприятия. Увеличение валюты баланса, учитывая, что переоценки основных фондов не происходило, свидетельствует о расширении хозяйственного оборота компании. 

Темп роста оборотных активов опережает темп роста внеоборотных активов на 13,32 процентных пункта. Такое соотношение характеризует тенденцию к ускорению оборачиваемости оборотных активов. 

Увеличение стоимости основных средств на 2358 тыс.руб. или 11,32% следует отметить как положительную влияющую тенденцию, так как она направлена на увеличение производственного потенциала предприятия. 

За 2015 – 2017 годы оборотные активы выросли на 8237 тыс.руб. или на 24,97%. Это обусловлено опережением темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов. Произошло это главным образом за счет увеличения денежных средств на 8517 тыс.руб. или более, чем в 3 раза.

За 2015-2017 годы объемы дебиторской задолженности снизились (на 2148 тыс.руб. или 25,82), что является положительным изменением.

Проанализируем структуру финансовых ресурсов ООО «Фокс»:

Таблица 3

Структура финансовых ресурсов ООО «Фокс»

Из таблицы 3 видно, что в активах ООО «Фокс» доля оборотных активов составляет 61,2% в 2015 году, 59,8% в 2016 году, 63,84% в 2017 году. А внеоборотных средств 38,8% в 2015 году, 40,19% в 2016 году, 36,16% в 2017 году. Таким образом, наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на оборотные активы, что способствует ускорению оборачиваемости средств предприятия, т.е. ООО «Фокс» использует умеренную политику управления активами. 

Следует обратить внимание на сокращение статьи внеоборотных активов в общей структуре баланса (-2,64%), что может говорить об ускорении оборачиваемости оборотных активов. 

Доля основных средств в общей структуре активов за 2015 год составила 38,64%, за 2016 год 40,07%, за 2017 год 35,9%, что говорит о том, что предприятие имеет легкую структуру активов, что свидетельствует о мобильности имущества. Доля основных средств в структуре активов снижается.

Оборотные активы предприятия формируются в основном за счет запасов и денежных средств. В оборотных активах наибольшую долю занимают запасы (38,54% в 2015 году, 32,56% в 2016 году, 35,07% в 2017 году).

 Достаточно велика и доля денежных средств (7,22% в 2015 году, 21,68% в 2016 году, 19,21% в 2017 году).

Структура с низкой долей дебиторской задолженности (в 2017 году 9,56%) и высоким уровнем денежных средств (в 2017 году 19,21%) может свидетельствовать о благополучном состоянии расчетов предприятия с потребителями. 

Доля оборотных средств в активах ООО «Фокс» занимает от 61% до 63%, поэтому политику управления активами можно отнести к умеренному типу. 

Проанализируем состав источников формирования финансовых ресурсов ООО «Фокс»:

Таблица 4

Состав источников формирования финансовых ресурсов ООО «Фокс»

Источники формирования финансовых ресурсов ООО «Фокс» за 2015-2017 годы вросли на 10673 тыс.руб. или 19,80%.

Собственный капитал вырос на 14700 тыс.руб. или на 48,25%, что положительно характеризует динамику изменения имущественного положения организации. Произошло это полностью за счет увеличения нераспределенной прибыли. Увеличение нераспределенной прибыли может говорить об эффективной работе предприятия. 

Долгосрочные обязательства ООО «Фокс» составляли в 2015 году 50 тыс.руб., в 2016-2017 годах они полностью погашены.

Величина кредиторской задолженности снизилась в анализируемом периоде на 3977 тыс.руб. или на 17,01%. Кроме того, рассматривая кредиторскую задолженность следует отметить, что ООО «Фокс» в 2015-2017 годах имеет пассивное сальдо (кредиторская задолженность больше дебиторской).

Таким образом, ООО «Фокс» финансирует свою текущую деятельность за счет кредиторов.

Таким образом, при росте собственного капитала ООО «Фокс» отмечается снижение кредиторской задолженности, что положительно характеризует деятельность предприятия. 

К положительным признакам можно отнести тот факт, что оборотные активы ООО «Фокс» превышают краткосрочные обязательства, что свидетельствует о способности погасить задолженность перед кредиторами. 

Сравнение собственного капитала и внеоборотных активов позволило выявить наличие у ООО «Фокс» собственного оборотного капитала, что также свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости предприятия. 

Проанализируем структуру источников финансовых ресурсов ООО «Фокс»:

Таблица 5

Структура источников образования финансовых ресурсов ООО «Фокс»

В структуре источников формирования финансовых ресурсов ООО «Фокс» наибольшую долю занимает собственный капитал (56,53% в 2015 году, 57,9% в 2016 году, 69,95% в 2017 году). За 2015-2017 годы его удельный вес вырос на 13,42 процентных пункта.