Файл: Анализ деятельности организации на основе бухгалтерского баланса.docx

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить «основные средства» в активе и «нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в пассиве (–1 490 тыс. руб. и –47 тыс. руб. соответственно).

На последний день анализируемого периода значение собственного капитала составило 24 137,0 тыс. руб. За весь анализируемый период собственный капитал организации вырос всего лишь на 291 тыс. руб., или на 1,2%.

Проведем оценку стоимости чистых активов организации ООО Торговый Дом «Панацея» (табл. 2.2).

Таблица 2.2

Оценка стоимости чистых активов организации

Показатель	Значение показателя							Изменение
	в тыс. руб.			в % к валюте баланса			тыс. руб. (гр.4–гр.2)			± % ((гр.4–гр.2) : гр.2)
	31.12.2014	31.12.2015	31.12.2016		на 31.12.2014	на 31.12.2016
1. Чистые активы	23 846	22 123	24 137		63,1	51,6			+291		+1,2
2. Уставный капитал	16 188	16 188	16 188		42,8	34,6			–		–
3. Превышение чистых активов над уставным капиталом (стр.1–стр.2)	7 658	5 935	7 949		20,3	17			+291		+3,8

Чистые активы организации по состоянию на 31.12.2016 г. превышают уставный капитал на 49,1%. Такое соотношение положительно характеризует финансовое положение, полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации.

Более того, следует отметить увеличение чистых активов на 1,2% за весь анализируемый период. Превышение чистых активов над уставным капиталом и в то же время их увеличение за период говорит о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.

---

---

2.2. Анализ ликвидности баланса

Проведем расчет коэффициентов ликвидности (табл. 2.3).

Таблица 2.3

Расчет коэффициентов ликвидности

Показатель ликвидности	Значение показателя			Изменение показателя (гр.4 – гр.2)		Расчет, рекомендованное значение
	31.12.2014	31.12.2015	31.12.2016
1. Коэффициент текущей (общей) ликвидности	1,54	1,35	1,41		–0,13		Отношение текущих активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: не менее 2.
2. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности	0,15	0,19	0,22		+0,07		Отношение ликвидных активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: 1 и более.
3. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,04	0,1	0,11		+0,07		Отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам. Нормальное значение: не менее 0,2.

На 31 декабря 2016 г. при норме 2 коэффициент текущей (общей) ликвидности имеет значение 1,41. При этом нужно обратить внимание на имевшее место в течение анализируемого периода негативное изменение – коэффициент снизился на –0,13.

Коэффициент быстрой ликвидности на 31.12.2016 также оказался ниже нормы (0,22). Это свидетельствует о недостатке ликвидных активов (т. е. наличности и других активов, которые можно легко обратить в денежные средства) для погашения краткосрочной кредиторской задолженности. В течение всего рассматриваемого периода коэффициент быстрой ликвидности сохранял значение, не соответствующее норме.

При норме 0,2 значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0,11. При этом следует отметить имевшую место положительную динамику – в течение анализируемого периода (31.12.14–31.12.16) коэффициент абсолютной ликвидности вырос на 0,07.

---

Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения показан в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения

Активы по степени ликвидности	На конец периодатыс. руб.	Прирост за анализ. период, %	Соотношение	Пассивы по сроку погашения	На конец периодатыс. руб.	Прирост за анализ. период, %	Излишек/ недостаток платеж. средств тыс. руб., (гр.2 – гр.6)
А1. Высоколиквидные активы (ден. ср–ва + краткосрочные фин. вложения)	2 499	+4,1 раза	≥	П1. Наиболее срочные обязательства (привлеченные средства) (текущ. кред. задолж.)	21 357	+53,1	–18 858
А2. Быстрореализуемые активы (краткосрочная деб. задолженность)	2 414	+58,4	≥	П2. Среднесрочные обязательства (краткосроч. обязательства кроме текущ. кредит. задолж.)	1 244	–	+1 170
А3. Медленно реализуемые активы (прочие оборот. активы)	27 004	+39,6	≥	П3. Долгосрочные обязательства	5	–	+26 999
А4. Труднореализуемые активы (внеоборотные активы)	14 826	–9,1	≤	П4. Постоянные пассивы (собственный капитал)	24 137	+1,2	–9 311

Из четырех соотношений, характеризующих соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения, выполняются все, кроме одного. Высоколиквидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства организации (разница составляет 18 858 тыс. руб.). В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (П2). В данном случае это соотношение выполняется (быстрореализуемые активы превышают среднесрочные обязательства на 94,1%).

---

---