Файл: Дипломная работа 76 с., 34 табл., 6 рис., 43 источника, 11 прил.docx
Добавлен: 18.03.2024
Просмотров: 113
Скачиваний: 0
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
На рисунке 2.1 представлена динамика общего чистого денежного потока ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг.
Рисунок 2.1 – Динамика общего чистого денежного потока ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг., тыс. р.
Примечание – Источник: собственная разработка на основе таблицы 2.8.
Проанализируем показатели, характеризующие эффективность денежного потока организации, представленные в таблице 2.9.
Для обеспечения требуемой ликвидности денежного потока этот коэффициент должен иметь значение не меньше единицы [21, с. 81].
Таблица 2.9 – Расчет показателей эффективности денежного потока ОАО «558 Авиационный ремонтный завод»
| Показатели | 2015 год | 2016 год | Изменение 2016/2015 | 2017 год | Изменение 2017/2016 |
| 1 Общая сумма поступлений | 83867,1 | 139491,9 | 55624,8 | 367295,4 | 227803,5 |
| 2 Общая сумма платежей | 91941,3 | 120684,9 | 28743,6 | 367545,7 | 246860,8 |
| 3 Сумма чистого денежного потока | -8074,2 | 18807 | 26881,2 | -250,3 | -19057,3 |
| 4 Коэффициент ликвидности денежного потока (стр.1/стр.2) | 0,9122 | 1,1558 | 0,2437 | 0,999319 | -0,1565 |
| 5 Коэффициент эффективности денежного потока (стр.3/стр.2) | -0,0878 | 0,1558 | 0,2437 | -0,000681 | -0,1565 |
Примечание – Источник: собственная разработка на основе приложений В, Е, И.
Коэффициент ликвидности денежного потока в 2016 году по сравнению с 2015 годом увеличился на 0,2437, а в 2017 году по сравнению с 2016 годом уменьшился на 0,1565 и составил 0,999319. Значение коэффициента ликвидности денежного потока ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» близки к нормативному значению, что говорит о платежеспособности организации, наблюдается отрицательная динамика данного показателя.
Коэффициент эффективности денежного потока в 2016 году по сравнению с 2015 годом увеличился на 0,2437, а в 2017 году по сравнению с 2016 годом уменьшился на 0,1565, что также свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.
Таким образом, можно сделать вывод о неустойчивом финансовом положении ОАО «558 Авиационный ремонтный завод», характеризуемое нарушением платежеспособности. По многим показателям заметна отрицательная динамика, однако есть основание полагать, что те финансовые показатели, которые на данный момент не достигают нормативных значений, в ближайшие периоды примут должные положительные значения.
2.2 Горизонтальный и вертикальный анализ финансовых результатов предприятия
Анализ выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг. представлен в таблице 2.10.
Таблица 2.10 - Динамика выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг.
| Показатели | 2015 г. | 2016 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % | 2017 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % |
| Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р. | 34579,3 | 69772,3 | 35193 | 201,8 | 106280,8 | 36508,5 | 152,3 |
Примечание – Источник: собственная разработка на основе приложений Б, Д, З.
На рисунке 2.2 представлена динамика выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг.
Рисунок 2.2 – Динамика выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р.
Примечание
– Источник: собственная разработка на основе таблицы 2.10.
Из данных таблицы 2.10 и рисунка 2.2 видно, что выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг в 2016 году по сравнению с 2015 годом увеличилась на 35193 тыс. р. или на 101,8 %, а в 2017 году составила 106280,8 тыс. р., что на 36508,5 тыс. р. больше чем в 2016 году, что в относительном выражении составляет 52,3 %. Это свидетельствует об увеличении объемов продаж.
В таблице 2.11 проанализируем динамику формирования дохода от реализации в ОАО «558 Авиационный ремонтный завод».
Таблица 2.11 – Доход от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг.
| Показатели | 2015 г. | 2016 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % | 2017 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % |
| Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р. | 34579,3 | 69772,3 | 35193 | 201,8 | 106280,8 | 36508,5 | 152,3 |
| Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р. | 22104,2 | 53070,2 | 30966 | 240,1 | 81275,3 | 28205,1 | 153,1 |
| Доход от реализации, тыс. р. | 12475,1 | 16702,1 | 4227 | 133,9 | 25005,5 | 8303,4 | 149,7 |
Примечание – Источник: собственная разработка на основе приложений Б, Д, З.
Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг в 2015 году составила 22104,2, в 2016 году ее величина увеличилась на 30966 тыс. р. или на 140,1 %. В 2017 году данный показатель увеличился по сравнению с 2016 годом на 28205,1, что в относительном выражении составляет 53,1 %.
На рисунке 2.3 представлена динамика дохода от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг.
Рисунок 2.3 – Динамика дохода от реализации продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р.
Примечание – Источник: собственная разработка на основе таблицы 2.11.
Таким образом, доход от реализации за 2016 год увеличился на 33,9 %, что в абсолютном выражении составляет 422 тыс. р. А в 2017 году доход от реализации по сравнению с 2016 годом увеличился на 8303,4 тыс. р. или на 49,7 %.
Таким образом, наблюдается положительная динамика показателя дохода от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод».
В таблице 2.12 проанализируем динамику формирования прибыли от реализации в ОАО «558 Авиационный ремонтный завод».
Таблица 2.12 – Прибыль от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг.
| Показатели | 2015 г. | 2016 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % | 2017 г. | Абсол. отклонение | Темп изменения, % |
| Доход от реализации, тыс. р. | 12475,1 | 16702,1 | 4227 | 133,9 | 25005,5 | 8303,4 | 149,7 |
| Управленческие расходы, тыс. р. | 622,3 | 2731,2 | 2108,9 | 438,9 | 5948,5 | 3217,3 | 217,8 |
| Расходы на реализацию, тыс. р. | 4648,1 | 1307,5 | -3340,6 | 28,1 | 4696,6 | 3389,1 | 359,2 |
| Прибыль (убыток) от реализации продукции, товаров, работ, услуг, тыс. р. | 7204,7 | 12663,4 | 5458,7 | 175,8 | 14360,4 | 1697 | 113,4 |
Примечание – Источник: собственная разработка на основе приложений Б, Д, З.
Управленческие расходы за 2016 год увеличились на 108,9 тыс. р. или более чем в 3 раза, а в 2017 году по сравнению с 2016 годом увеличились на 3217,3 тыс. р., что в относительном выражении составляет 117,8 %.
Расходы на реализацию в 2015 году составили 4648,1 тыс. р., в 2016 году уменьшились на 71,9 %, что в абсолютном выражении составило 3340,6 тыс. р., а в 2017 году по сравнению с 2016 годом их размер увеличился на 3389,1 тыс. р. или на 259,2 %.
Таким образом, прибыль от реализации продукции, товаров, работ, услуг в 2015 году составила 7204,7 тыс. р., увеличившись за 2016 год на 758 % или на 5458,7 тыс. р., а за 2017 год по сравнению с 2016 годом увеличилась на 1697 тыс. р., что в относительном выражении составило 13,4 %.
В таблице 2.13 проанализируем структуру выручки от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод».
В 2016 году по сравнению с 2015 годом увеличилась доля в выручке себестоимости на 12,14 п.п., а в 2017 году по сравнению с 2016 годом она увеличилась на 0,41 п.п. и составила 76,47 %.
Удельный вес управленческих расходов в 2017 году составил 5,6 %, увеличившись по сравнению с 2016 годом на 1,68 п.п.
Таблица 2.13 – Структура формирования выручки от реализации ОАО «558 Авиационный ремонтный завод» за 2015-2017 гг., тыс. р.
| Наименование показателя | 2015 год | 2016 год | 2017 год | |||
| тыс. руб. | уд. вес, % | тыс. руб. | уд. вес, % | тыс. руб. | уд. вес, % | |
| Выручка от реализации товаров, работ, услуг | 34579,3 | 100 | 69772,3 | 100 | 106280,8 | 100 |
| Себестоимость | 22104,2 | 63,92 | 53070,2 | 76,06 | 81275,3 | 76,47 |
| Доход от реализации | 12475,1 | 36,08 | 16702,1 | 23,94 | 25005,5 | 23,53 |
| Управленческие расходы | 622,3 | 1,80 | 2731,2 | 3,92 | 5948,5 | 5,60 |
| Расходы на реализацию | 4648,1 | 13,44 | 1307,5 | 1,87 | 4696,6 | 5,78 |
| Прибыль от реализации товаров, работ, услуг | 7204,7 | 20,84 | 12663,4 | 18,15 | 14360,4 | 13,51 |