ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 25.04.2024
Просмотров: 22
Скачиваний: 0
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Таким образом можно сделать следующие выводы: значение коэффициента оборачиваемости оборотных средств ниже нормативного, что свидетельствует о замедлении оборачиваемости оборотных средств, что можно оценить как отрицательный фактор. Предприятие неэффективно использует имеющиеся ресурсы.
Значение коэффициента оборачиваемости собственного капитала также ниже нормативного, что свидетельствует о неактивном использовании денежных средств. Однако, на конец 2022г. коэффициент начинает увеличивается, что говорит о том, что собственные средства вводятся в оборот.
Предприятию необходимо увеличить оборачиваемость, чтобы увеличить прибыль предприятия. В динамике предприятие начинает увеличивать оборачиваемость оборотных средств и собственного капитала.
Таблица 7
Относительные показатели финансового позиционирования
(финансовой устойчивости) предприятия в рынке
в 2021 – 2022 гг.
| Показатели | Условно-нормативные значения | Данные на конец : | +,- | ||
| 2021 г. | 2022 г. | ||||
| Коэффициенты структуры капитала (источников финансирования) | |||||
| 1. К финансовой устойчивости (Дает общий анализ долгосрочным и устойчивым источникам финансирования активов компании) | Кфу=(СС+ДолЗС)/ВБ СС — собственные средства; ДолЗС — долгосрочные заемные средства, ВБ — это валюта баланса. | 0,889 | 0,874 | -0,015 | |
| 2. К автономии (Коэффициент показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансировании, определяет долю «чужих денег» в общей сумме претензий против активов компании ) | Ка = собственный капитал / сумма активов | 0,878 | 1,569 | 0,691 | |
| 3. К финансовой активности (плечо финансового рычага) (зависимости от внешних обязательств) | Коэффициент финансовой зависимости = Обязательства / Активы Кфз = (Д0 + КО - Зу + Дбп + Р) / П Д0 - долгосрочные обязательства; КО - краткосрочные обязательства; Зу - задолженность перед учредителями; Дбп - доходы будущих периодов; Р - резервы предстоящих расходов; П - пассивы. | 0,099 | 0,076 | -0,023 | |
| Коэффициенты размещения капитала | |||||
| 1. Индекс постоянного актива | ИПА = ВНА / СК ВНА - внеоборотные фонды; СК- собственного капитала предприятия | 0,953 | 0,932 | -0,021 | |
| 2. К маневренности капитала Рекомендуемое значение 0,2-0,5. (характеризует: долю собственных оборотных средств в собственном капитале (итоге раздела III баланса)) | Км = СОС/СК, где СОС — собственные оборотные средства; СК — собственный капитал (капитал и резервы) | 0,185 | 0,228 | 0,043 | |
| 3. К маневренности собственного капитала | КмнСК = (СК - ВА) /СК СК — собственный капитал; ВА — внеоборотные активы. | 1,049 | 1,072 | 0,023 | |
| 4. К обеспеченности собствен- ными оборотными активами (К покрытия оборотных активов) | Косос = (СК – ВА) / ОА СК - собственный капитал; ВА - внеоборотные активы. ОА - оборотным активам | 0,252 | 0,294 | 0,042 | |
| 5. К участия собственных оборотных средств в запасах (К покрытия запасов) | КО = ОС / З, КО - коэффициент обеспеченности; ОС - собственные оборотные средства фирмы; З - запасы. ОС = (СК + ДО) – ВО, СК - собственный капитал; ДО - долгосрочные обязательства; ВО - внеоборотные активы. | 2,465 | 2,664 | 0,199 | |
| 6.К инвестирования | Ки= СК/ ВА | 1,049 | 1,072 | 0,023 | |
Проведем оценку анализа финансовой устойчивости на основании представленных выше формул. Коэффициент автономии или финансовой независимости иметь значение 1,5 в 2022г., что является выше нормативного значение и показывает, что предприятие имеет большую часть собственных средств в общей сумме источников финансирования и это приведет к уменьшению риска финансовых трудностей в будущих периодах. Нормативом соотношения собственных и заемных средств считается показатель от 0,5 до 0,7%., в наших расчета, означает уменьшение доли заемных средств в финансировании предприятия. При значениях выше единицы присутствует риск банкротства. В такой ситуации заемных средств в активе больше собственных. Нормальное ограничение данного коэффициента свидетельствует о том, что предприятие мало зависит от внешних источников финансирования. Чтобы поддержать данную позицию предприятие должно стремиться увеличить долю собственных средств с целью повышения стабильности функционирования.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами в обороте в 2022г. составляет 0,29, что показывает достаточное количество активов, а кредитные активы в обороте не завышены. Коэффициент финансовой активности на начало 2021г. и 2022 г. свидетельствовал о достаточной финансовой устойчивости. Если рассмотреть данный показатель вместе с коэффициентом обеспеченности собственных средств, то можно сделать вывод, что на начало 2021г. организация не зависела от заемных источников средств при формировании своих оборотных средств. Коэффициент маневренности капитала значительно ниже нормы, что показывает неспособность предприятия поддерживать уровень собственного капитала и пополнять оборотные средства, в случае, если заемных средств не будет, предприятию необходимо увеличить собственные оборотные средства, чтобы обеспечить гибкость в использовании собственных средств предприятия.
Таблица 8
Определение типа финансовой устойчивости предприятия
в 2021 – 2022 гг.
| | Показатели в тыс.руб. и их соразмерение (знак-больше,меньше) | Тип (характер) финансовой устойчивости | |||||
| Общие источники финансирования запасов (СК+Д/о+Кр/о-Вн/об) | ≥ , ≤ | Запасы | ≥ , ≤ | Собственные оборотные средства | |||
| На 31.12.21 г. | 1235313 | ≥ | 500958 | ≥ | 6654543 | абсолютная | |
| На 31.12.22 г | 2715818 | ≥ | 1019363 | ≥ | 11893402 | абсолютная | |
Данные таблицы 8 свидетельствуют о том, что в 2021-2022 году в организации финансовая устойчивость абсолютная.
Таблица 9
Состав, структура и динамика доходов предприятия в 2021 – 2022 гг.
| Показатели | 2021 г. | 2022 г. | +,- | Темпы, % | |||
| тыс. руб. | d в % | тыс. руб. | d в % | тыс. руб. | проц. пункты | по d | |
| Итого: | 12 599 001 | 100 | 22 315 673 | 100 | +9 716 672 | | +77,12 |
| доходы от обычных видов деятельности всего: | 9 101 547 | 72,24 | 15 506 621 | 69,49 | 69,49 | -2,75 | +70,37 |
| в т.ч. выручка | 5 846 054 | 46,4 | 8 618 457 | 38,62 | 38,62 | -7,78 | +47,42 |
| прочие доходы: всего: | 3 497 454 | 27,76 | 6 809 052 | 30,51 | 30,51 | +2,75 | +94,69 |
| в т.ч. доходы от участи в других организациях | 78 | 0,0006 | 73 | 0,0003 | 0,0003 | -0,0003 | -6,41 |
| прочие операционные доходы | 333 246 | 2,65 | 166 931 | 0,75 | 0,75 | -1,9 | -49,91 |
| прочие внереализационные доходы | 587 703 | 4,66 | 577 659 | 2,59 | 2,59 | -2,07 | -1,71 |
| чрезвычайные доходы | - | - | - | - | - | - | - |
Таблица 10
Состав, структура и динамика расходов предприятия в 2021 – 2022 гг.
| Показатели | 2021 г. | 2022 г. | +,- | Темпы, % | |||
| тыс. руб. | d в % | тыс. руб. | d в % | тыс. руб. | проц. пункты | по d | |
| Итого: | 6 781 061 | 100 | 5 688 430 | 100 | +1 092 631 | - | +19,21 |
| расходы от обычных видов деятельности всего:: | 5 369 230 | 76,28 | 4 339 190 | 79,18 | +1 030 040 | +2,9 | +23,74 |
| в т.ч. себестоимость | 4 979 520 | 72,03 | 4 097 425 | 73,43 | +882 095 | +1,4 | +21,53 |
| прочие расходы: | 1 411 831 | 23,72 | 1 349 240 | 20,82 | +62 591 | -2,9 | +4,64 |
| прочие операционные расходы | 179 695 | 7,4 | 420 826 | 2,65 | -241 131 | -4,75 | -57,3 |
| прочие внереализационные расходы | 331 214 | 9,05 | 514 530 | 4,88 | -183 316 | -4,17 | -35,63 |
За отчетный период по сравнению с предыдущим доходы предприятия увеличились на +9 716 672 т.р. или на +77,12%. Данное увеличение произошло за счет возрастания доходов от обычных видов деятельности (на +6 405 074 т.р. или на +70,37%), а также прочих доходов (на +3 311 598 т.р. или на +94,69%).
Доходы от обычных видов деятельности главным образом увеличились за счет увеличения выручки на +2 772 403 т.р. или на +47,42%, что показывает существенное увеличение объемов реализации.
Помимо увеличения доходов, на предприятии также возросли и расходы (на +1 092 631 т.р. или на +19,21%). Расходы увеличились главным образом за счет увеличения расходов от обычных видов деятельности (+1 030 040 т.р. или на +23,74%) и прочих расходов (на +62 591 т.р. или на +4,64%). Себестоимость увеличилась на +882 095 т.р. или на +21,53%.
В структуре суммарных доходов увеличились прочие доходы на +2,75% и уменьшились доходы от обычных видов деятельности.
В структуре суммарных расходов увеличились расходы от обычных видов деятельности и уменьшились прочие расходы соответственно на 2,9%.
Чистая прибыль отчетного года увеличилась на + 1 497 735 т.р. или на +138,63%. Увеличение чистой прибыли в структуре составило +2,97%, что является хорошим показателем.
Проведем коэффициентный анализ рентабельности. После чего определим нормативное значение коэффициента рентабельности активов по чистой прибыли. Также проведем факторный анализ рентабельности активов методом цепной подстановки.
Коэффициентный анализ рентабельности
| Рентабельность, % | 2021г. | 2022г. | Формулы |
| Реализованной продукции | 34,73 | 60,52 |  |
| производства | 254,26 | 599,11 |  |
| Активов по прибыли до налогообложения | 13,44 | 31,12 |  |
| Активов по чистой прибыли | 9,72 | 23,19 |  |
| Внеоборотных активов | 16,97 | 39,3 |  |
| Оборотных активов | 64,63 | 149,68 |  |
| Инвестиций | 10,93 | 26,09 |  |
| Собственного капитала | 15,31 | 35,46 |  |
| Продаж | 25,78 | 37,7 |  |
