Файл: Коммерческая деятельность как категория рыночной экономики: содержание, цели, формирование (Понятие, сущность и содержание коммерческой деятельности).pdf
Добавлен: 11.03.2024
Просмотров: 18
Скачиваний: 0
СОДЕРЖАНИЕ
1. Теоретические основы коммерческой деятельности
1.1 Понятие, сущность и содержание коммерческой деятельности
1.2 Формирование и организация коммерческой деятельности
1.3 Опыт развития коммерческой деятельности в экономически развитых странах
2. Характеристика коммерческой деятельности предприятия ООО «Афродита»
2.1 Краткая организационно-экономическая характеристика деятельности предприятия ООО «Афродита»
2.2 Характеристика коммерческой деятельности предприятия ООО «Афродита»
2.3 Оценка финансовой деятельности ООО «Афродита»
3. Повышение эффективности коммерческой деятельности предприятия ООО «Афродита»
3.1 Недостатки финансовой и коммерческой деятельности предприятия ООО «Афродита»
Анализ динамики валюты баланса предприятия выявил снижение данного показателя на 76,0 и 105,3 тыс. руб. в 2015 и 2015 гг. соответственно, что сигнализирует о снижении экономического потенциала. Анализ баланса показал, что наибольший удельный вес в активе баланса (59,3%) занимают внеоборотные активы, 22,0% приходится на долю запасов. В отчетный период наблюдается тенденция к незначительному ускорению оборачиваемости всех активов предприятия (сокращение доли внеоборотных активов с 61,6% до 59,3% и рост доли оборотных активов с 38,4 до 40,7%).
Проведем анализ источников формирования имущества предприятия (таблица 3).
Анализ динамики пассивов показал, что в отчетном периоде наблюдается снижение суммы пассивов на 93,3 тыс. руб. главным образом за счет уменьшения суммы краткосрочных займов, удельный вес данной группы пассивов сократился в 2016 году до 7,7%, против 39,6% в 2015 году. Это позволило незначительно сократить долю заемного капитала с 69,1% в 2014 году до 63,2% в 2016 году. Однако высокое значение коэффициента соотношения заемного и собственного капитала свидетельствует о высокой финансовой зависимости от заемных средств.
Анализ ликвидности баланса производится для оценки кредитоспособности организации (способности рассчитываться по своим обязательствам).
Анализ ликвидности ООО «Афродита» представлен в таблице 4.
Таблица 3
Анализ источников формирования имущества ООО «Афродита»
тыс. руб.
|
Показатель |
2014 год |
2015 год |
2016 год |
Отклонение |
Структура, % |
|||||
|
2015 - 2014 гг. |
2016 - 2015 гг. |
2014 год |
2015 год |
2016 год |
отклонение |
|||||
|
2015 / 2014 гг. |
2016 / 2015 гг. |
|||||||||
|
1. Капитал и резервы (1300 ф.1) |
723,0 |
577,8 |
687,7 |
-145,2 |
109,9 |
30,9 |
32,5 |
36,8 |
1,6 |
4,3 |
|
Уставный капитал (1310 ф.1) |
500,0 |
500,0 |
500,0 |
0,0 |
0,0 |
21,4 |
28,2 |
26,7 |
6,8 |
-1,4 |
|
Резервный капитал (1360 ф.1) |
25,0 |
25,0 |
25,0 |
0,0 |
0,0 |
1,1 |
1,4 |
1,3 |
0,3 |
-0,1 |
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) (1370 ф.1) |
198,0 |
52,8 |
162,7 |
-145,2 |
109,9 |
8,5 |
3,0 |
8,7 |
-5,5 |
5,7 |
|
2. Долгосрочные обязательства (1400 ф.1) |
58,1 |
40,0 |
754,2 |
-18,1 |
714,3 |
2,5 |
2,3 |
40,4 |
-0,2 |
38,1 |
|
Займы и кредиты (1410 ф.1) |
58,1 |
40,0 |
754,2 |
-18,1 |
714,3 |
2,5 |
2,3 |
40,4 |
-0,2 |
38,1 |
|
3. Краткосрочные обязательства (1500 ф.1) |
1557,1 |
1158,1 |
427,2 |
-399,0 |
-730,9 |
66,6 |
65,2 |
22,9 |
-1,4 |
-42,4 |
|
Займы и кредиты (1510 ф.1) |
757,2 |
703,6 |
144,3 |
-53,6 |
-559,3 |
32,4 |
39,6 |
7,7 |
7,2 |
-31,9 |
|
Кредиторская задолженность (1520 ф.1) |
799,9 |
454,6 |
283,0 |
-345,4 |
-171,6 |
34,2 |
25,6 |
15,1 |
-8,6 |
-10,5 |
|
4. Итого заемный капитал (1400 ф.1+1500 ф.1) |
1615,3 |
1198,1 |
1181,5 |
-417,1 |
-16,6 |
69,1 |
67,5 |
63,2 |
-1,6 |
-4,3 |
|
Итого источников формирования имущества (1800 ф.1) |
2338,2 |
1775,9 |
1869,2 |
-562,3 |
93,3 |
100 |
100 |
100 |
||
|
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала (п.4:п.1) |
2,23 |
2,07 |
1,72 |
-0,2 |
-0,4 |
х |
х |
х |
х |
х |
Таблица 4
Анализ ликвидности баланса ООО «Афродита», тыс. руб.
|
АКТИВ |
2014г. |
2015г. |
2016г. |
ПАССИВ |
2014г. |
2015г. |
2016г. |
||
|
А1 |
Наиболее ликвидные активы: (с.1240+с.1250 ф.1) |
3,01 |
1,77 |
2,92 |
П1 |
Наиболее срочные пассивы:(с.1520 ф.1) |
799,95 |
454,57 |
282,97 |
|
А2 |
Быстро реализуемые активы: (с.12103+с.1240+ с.1260 ф.1) |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
П2 |
Наиболее срочные пассивы:(с.1520 ф.1) |
757,20 |
703,57 |
144,28 |
|
А3 |
Медленно реализуемые активы: (с.1210-с.12103-с.12106+с.1220+ с.1230+с.1150 ф.1) |
2281,62 |
680,82 |
758,40 |
П3 |
Наиболее срочные пассивы: (с.1520 ф.1) |
58,11 |
39,97 |
754,24 |
|
А4 |
Трудно реализуемые активы: (с.1110+с.1130+ с.1170 ф.1) |
0,56 |
0,47 |
0,38 |
П4 |
Наиболее срочные пассивы: (с.1520 ф.1) |
722,99 |
577,80 |
687,74 |
|
БАЛАНС (с.1600 ф.1) |
2338,24 |
1775,91 |
1869,23 |
БАЛАНС (с.1700 ф.1) |
2338,24 |
1775,91 |
1869,23 |
Анализ таблицы 4 показал, что баланс организации не является абсолютно ликвидным, так как не выполняются условия двух первых неравенств. Сумма наиболее срочных пассивов превосходит сумму наиболее ликвидных активов, а быстро реализуемых активов на предприятии не наблюдается на протяжении всего анализируемого периода.
Рассчитаем показатели, характеризующие способность выполнения предприятием краткосрочных обязательств за счет ликвидных активов и сведем их в таблицу 5.
Таблица 5
Анализ показателей ликвидности ООО «Афродита»
|
№ |
Показатель |
2014 г. |
2015 г. |
2016 г. |
Норматив показателя |
|
1 |
Коэффициент текущей ликвидности: ((А1+А2+А3) / (П1+П2) табл.12) |
1,47 |
0,59 |
1,78 |
2 |
|
2 |
Коэффициент быстрой ликвидности: ((А1+А2) / (П1+П2) табл.12) |
0,0019 |
0,0015 |
0,0068 |
1 |
|
3 |
Коэффициент абсолютной ликвидности: (А1 / (П1+П2) табл.12) |
0,0019 |
0,0015 |
0,0068 |
0.2 |
Проведенная оценка показателей ликвидности выявила, что предприятие на начало анализируемого периода абсолютно не платежеспособно, но к концу периода наметилась тенденция улучшения. Предприятие не имеет резервов для компенсации убытков (коэффициент текущей ликвидности 1,78), которые может понести предприятие при размещении и ликвидации всех текущих активов. Значение коэффициента абсолютной ликвидности (0,0015) и его незначительный рост к концу 2016г. до 0,0068 свидетельствует о том, что предприятие в текущий момент может погасить лишь 0,15-0,68% всех своих долгов за счет данных активов.
Проведем анализ показателей деловой активности (табл.6).
Таблица 6
Анализ показателей деловой активности (оборачиваемости)
ООО «Афродита»
|
№ |
Показатель |
2014г. |
2015г. |
2016г. |
Отклонения |
|
|
2015-2014г. (гр.3-гр.2) |
2016-2015г. (гр.4-гр.3) |
|||||
|
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
1 |
Выручка от продаж (2110 ф.2) |
2919,6 |
3434,8 |
3883,9 |
515,2 |
449,1 |
|
2 |
Себестоимость товаров (2120 ф.2) |
2551,5 |
3001,7 |
3036,4 |
450,3 |
34,7 |
|
3 |
Средняя величина оборотных активов (Таср) (1200 ф.1) |
1021,1 |
884,1 |
722,0 |
-136,9 |
-162,2 |
|
- Величина дебиторской задолженности (ДЗср) (1230 ф.1) |
315,4 |
354,5 |
318,4 |
39,1 |
-36,0 |
|
|
- Средняя величина запасов (Зср) (1210 ф.1) |
675,1 |
508,8 |
373,2 |
-166,3 |
-135,6 |
|
|
4 |
Средняя величина основных средств (1130 ф.1) |
1199,4 |
1122,3 |
1047,0 |
-77,0 |
-75,3 |
|
5 |
Средняя величина активов (1600 ф.1) |
2256,8 |
2057,1 |
1822,6 |
-199,7 |
-234,5 |
|
6 |
Средняя величина собственных источников (1300 ф.1) |
716,6 |
650,4 |
632,8 |
-66,2 |
-17,6 |
|
7 |
Средняя величина долгосрочных обязательств (1400 ф.1) |
61,7 |
49,0 |
397,1 |
-12,6 |
348,1 |
|
8 |
Средняя величина кредиторской задолженности (1520 ф.1) |
727,3 |
627,3 |
368,8 |
-100,1 |
-258,5 |
|
9 |
Показатели оборачиваемости текущих активов |
|||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.1/ТАср.) |
2,9 |
3,9 |
5,4 |
1,0 |
1,5 |
|
|
Период оборота, в днях: 3(65/скорость об.) |
127,7 |
94,0 |
67,8 |
-33,7 |
-26,1 |
|
|
10 |
Показатели оборачиваемости дебиторской задолженности: |
|||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.1/ДЗср.) |
9,3 |
9,7 |
12,2 |
0,4 |
2,5 |
|
|
Период оборота, в днях. |
39,4 |
37,7 |
29,9 |
-1,8 |
-7,7 |
|
|
11 |
Показатели оборачиваемости запасов |
|||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.2/Зср.) |
3,8 |
5,9 |
8,1 |
2,1 |
2,2 |
|
|
Период оборота, в днях |
96,6 |
61,9 |
44,9 |
-34,7 |
-17,0 |
|
|
12 |
Показатели оборачиваемости |
|||||
|
Основных средств: |
||||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.1/стр.4) |
2,4 |
3,1 |
3,7 |
0,6 |
0,6 |
|
|
Период оборота, в днях |
149,9 |
119,3 |
98,4 |
-30,7 |
-20,9 |
|
|
Активов: |
||||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.1/стр.5) |
1,3 |
1,7 |
2,1 |
0,4 |
0,5 |
|
|
Период оборота, в днях |
282,1 |
218,6 |
171,3 |
-63,5 |
-47,3 |
|
|
Собственного капитала: |
||||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.1/стр.6) |
4,1 |
5,3 |
6,1 |
1,2 |
0,9 |
|
|
Период оборота, в днях |
89,6 |
69,1 |
59,5 |
-20,5 |
-9,6 |
|
|
Инвестированного капитала: |
||||||
|
·Скорость оборота, об: (стр.1/(стр6+ стр7)) |
3,8 |
4,9 |
3,8 |
1,2 |
-1,1 |
|
|
Период оборота, в днях |
97,3 |
74,3 |
96,8 |
-23,0 |
22,5 |
|
|
Кредиторской задолженности: |
||||||
|
Скорость оборота, об.: (стр.2/стр.8) |
3,5 |
4,8 |
8,2 |
1,3 |
3,4 |
|
|
Период оборота, в днях |
104,0 |
76,3 |
44,3 |
-27,8 |
-31,9 |
|
Значения показателей из пп.3-8 рассчитаны как среднее значение показателей на начало и конец года по данным Приложений.
Анализ деловой активности организации выявил рост всех показателей оборачиваемости в отчетном периоде, за исключением инвестированного капитала.
Наиболее значительно увеличился коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (3,4 об.), что свидетельствует об эффективной политике организации по взаимодействию с кредиторами.
Рост коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности на 2,5 оборота свидетельствует о снижении потребности организации в заемном капитале.
Проведем оценку устойчивости финансового состояния организации ООО «Афродита». Определим тип финансовой устойчивости на основании абсолютных показателей. Анализ финансовой устойчивости на основе абсолютных показателей представлен в таблице 7.
Анализ данных таблицы 7 показал, что предприятие на протяжении всего анализируемого периода находилось в неустойчивом финансовом положении, однако к концу 2016 года положение несколько улучшилось в связи с уменьшением недостатка собственных и наличных средств на 73,9 тыс. руб. и уменьшением недостатка собственных и долгосрочных заемных средств на 788,2 тыс. руб.
В течение года для формирования оборотных средств организации был привлечен дополнительно заемный долгосрочный капитал (на сумму более 700 тыс. руб.) и к концу периода на предприятии наблюдается увеличение излишка общих средств на сумму 57,3 тыс. рублей.
Проведем анализ основных коэффициентов, характеризующих устойчивость финансового состояния организации ООО «Афродита». Расчеты сведем в таблицу 8.
Анализ финансовой устойчивости организации на основе абсолютных показателей ООО «Афродита»
|
№ |
Показатель |
Условные обозна-чения |
2014г. |
2015г. |
2016г. |
Отклонения |
|
|
2015-2014г. (гр.4-гр.3) |
2016-2015г. (гр.5-гр.4) |
||||||
|
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
|
1 |
Источники формирования собственных средств (1300 ф.1) |
СК |
723,0 |
577,8 |
687,7 |
-145,2 |
109,9 |
|
2 |
Внеоборотные активы (1100 ф.1) |
ВА |
1252,5 |
1093,3 |
1107,9 |
-159,2 |
14,6 |
|
3 |
Наличие собственных оборотных средств (СК-ВА) |
СОС |
-529,6 |
-515,5 |
-420,2 |
14,0 |
95,4 |
|
4 |
Долгосрочные обязательства (1400 ф.1) |
ДО |
58,1 |
40,0 |
754,2 |
-18,1 |
714,3 |
|
5 |
Наличие собственных и долгосрочных заемных средств (ДО-СД) |
СД |
-471,4 |
-475,5 |
334,1 |
-4,1 |
809,6 |
|
6 |
Краткосрочные обязательства (1500 ф.1) |
КЗС |
1557,1 |
1158,1 |
427,2 |
-399,0 |
-730,9 |
|
7 |
Общая величина основных источников формирования: (СД + КЗС) |
ОИФ |
1085,7 |
682,6 |
761,3 |
-403,1 |
78,7 |
|
8 |
Общая величина запасов (с.1210+с.1220 ф.1) |
З |
664,1 |
390,4 |
411,9 |
-273,6 |
21,4 |
|
9 |
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (СОС – З) |
+/- СОС |
-1193,6 |
-906,0 |
-832,1 |
287,7 |
73,9 |
|
10 |
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных средств (СД – З) |
+/- СД |
-1135,5 |
-866,0 |
-77,8 |
269,5 |
788,2 |
|
11 |
Излишек (+) или недостаток (-) основных источников формирования (ОИФ – З) |
+/- ОИФ |
421,6 |
292,1 |
349,4 |
-129,5 |
57,3 |
|
12 |
Тип финансовой устойчивости |
[0;0;1] |
[0;0;1] |
[0;0;1] |
|||
Таблица 8
Анализ основных коэффициентов, характеризующих устойчивость
финансового состояния ООО «Афродита» за 2014-2016 гг.
|
№ |
Показатель |
Условные обозначения |
2014 г. |
2015 г. |
2016 г. |
Норматив |
|
1 |
Источники собственных средств: с.1300+с.15207+с.1530-с.12106 |
СК |
722,99 |
577,80 |
687,74 |
|
|
2 |
Долгосрочные обязательства: с.1400 |
ДО |
58,11 |
39,97 |
754,24 |
|
|
3 |
Краткосрочные пассивы: с.1510+с.1520+с.1550+с.1540 |
КО |
1557,14 |
1158,14 |
427,25 |
|
|
4 |
Внеоборотные активы с.1100 |
ВА |
1 252,54 |
1 093,32 |
1 107,91 |
|
|
5 |
Текущие активы: с.1200-с.12106. |
ТА |
1 085,70 |
682,59 |
761,32 |
|
|
6 |
Наличие собственных оборотных средств: СК + ДО – ВА. |
СОС |
-471,45 |
-475,55 |
334,07 |
|
|
7 |
Валюта баланса: с.1600-с.12106 |
Б |
2 338,24 |
1 775,91 |
1 869,23 |
|
|
8 |
Финансовые коэффициенты: |
|||||
|
Ка = СК / Б |
0,31 |
0,33 |
0,37 |
>0.5 |
|
|
Кзс = (ДО + КО) / Б |
0,69 |
0,67 |
0,63 |
<0.4 |
|
|
Кф = СК / (ДО + КО) |
0,45 |
0,48 |
0,58 |
>1 |
|
|
Кфу = (СК + ДО) / Б |
0,33 |
0,35 |
0,77 |
>0.75 |
|
|
Коб = СОС / ТА |
-0,43 |
-0,70 |
0,44 |
>0.1 |
|
|
Км = СОС / СК |
-0,65 |
-0,82 |
0,49 |
>0.4 – 0.5 |
|
|
Ки = СК / ВА |
0,58 |
0,53 |
0,62 |
> 1 |
|
Анализ таблицы 8 выявил финансовую зависимость предприятия от заемных средств, все относительные коэффициенты финансовой устойчивости не соответствуют нормативным значениям.
Это определяется недостаточным уровнем обеспеченности имущества в целом, а также оборотных активов и запасов, в частности, собственными источниками финансирования. Так, долевое участие собственного капитала в формировании общей величины активов составляло на начало и конец исследуемого периода соответственно 0,31 и 0,37 при оптимальном значении более 0,5.
