Файл: Оценка финансового состояния организации (на примере ооо Роузбад Интерэктив).doc

Показатель фондоотдачи рассчитывается по формуле:

Фо = В / ОФср (2.1)

Где Фо – фондоотдача;

В - выручка

ОФср – среднегодовая стоимость основных фондов.

Этот показатель дает возможность определить, сколько продукции в стоимостном выражении организация получает с каждого рубля основных фондов. Чем выше показатель фондоотдачи, тем эффективнее они используются. В нашем случае данный показатель увеличился по сравнению со значением прошлого периода и составляет 54,5%. Повышение показателя говорит о том, что повысилась эффективность использования основных фондов, а также предприятие избавилось от ненужного оборудования, снизив таким образом его стоимость в знаменателе коэффициента.

Показатель, обратный показателю фондоотдачи, определяется как фондоемкость. Эффективность использования основных средств определяется также показателями рентабельности и фондовооруженности. В нашем случае показатель также возрос на 9,14 тыс. рублей/чел

Rф = П / ОФср (2.2)

Где Rф – рентабельность основных фондов;

П – прибыль от основной деятельности;

ОФср – среднегодовая стоимость основных фондов.

Фв = ОФср / Ч (2.3)

Где Фв – фондовооруженность труда;

ОФср – среднегодовая стоимость основных фондов;

Ч - численность работников в наибольшую смену.

Как видно из данных таблицы 2.3 в организации наблюдается повышение фондоотдачи и, соответственно, снижение фондоемкости, что в свою очередь повлекло за собой снижение рентабельности основного капитала, а это способствует снижению роста прибыли организации, которая непосредственно влияет на коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.

Анализ хозяйственной деятельности обязательно включает изучение основных направлений формирования финансовых результатов. Информация для данного направления анализа содержится в Форме № 2 «Отчет о финансовых результатах» (таблица 9).

Таблица 9

Состав и структура прибыли до налогообложения ООО «Роузбад Интерэктив» за 2020-2021 гг.

Показатели	2020год		2021год		Отклонения
	руб.	%	руб.	%	тыс.руб.	%
1. Прибыль до налогообложения	170570	100	193210	100	22360	15,51
В том числе:
- прибыль от продаж	170570	100	193210	100	22360	15,51
- сальдо прочих доходов и расходов	0	0	0	0	0	0

---

Как видно, состав прибыли до налогообложения должен включать в себя как прибыль от продаж, так и прибыль от прочих доходов. В данном случае компания развивает направление в части прибыли от продаж своих услуг.

Как факт следует отметить, что основу прибыли до налогообложения составляет прибыль от продажи. И если в 2020 году ее удельный вес составлял 100 %, то в 2021 году этот показатель остался на прежнем уровне 100 %.

В деятельности любой организации наиболее важным моментом является определение ее платежеспособности и финансовой устойчивости. Эти показатели также рассчитываются по данным бухгалтерской отчетности.

Платежеспособность означает, насколько полно и своевременно организация может погасить свои обязательства перед внешними и внутренними кредиторами. Сравнение данных баланса по статьям «Денежные средства» и «Кредиторская задолженность» позволяют сделать вывод о том, насколько данная организация правильно планирует свои денежные потоки, имеются ли у нее проблемы в погашении своих обязательств.

Предприятие считается платежеспособным, если соблюдается следующее соотношение: оборотные активы (раздел II баланса) больше или равны краткосрочным обязательствам – КО - (раздел V баланса).

Для проведения анализа структуры имущества ООО «Роузбад Интерэктив» составим сравнительный аналитический баланс, в который включаются основные агрегированные показатели бухгалтерского баланса ООО «Роузбад Интерэктив» за 2020-2021 гг, представленные в таблице 2,5.

При этом изменения удельных весов величин статей баланса за анализируемый период 2020-2021 гг. рассчитываются по формуле:
(2.4)

где а_i – статья аналитического баланса;

t₀, t₁ – показатели статьи аналитического баланса соответственно в 2020 и 2021 гг.;

Б – валюта баланса.

Изменения статей баланса в процентах к величинам за 2020 г рассчитывают по формуле:

. (2.5)
Изменения статей баланса в процентах к изменению итогам аналитического баланса определяются по формуле:

. (2.6)

Полученные показатели структурных изменений позволяют выявить, за счет каких источников менялись активы предприятия ООО «Роузбад Интерэктив»за 2020-2021 гг.

Таблица 10

Уплотненный аналитический баланс ООО «Роузбад Интерэктив»

---

Показатели баланса	2020 г.		2021 г.		Изменения
	Абс. вел., руб.	Уделвес, %	Абс. вел.,руб.	Уделвес, %	в абсол. вел.	в удел вел.	% к величине за 2020 г.	% к изменению итога баланса
А	1	2	3	4	5	6	7	8
АКТИВ 1. Внеоборотные активы	46361	40,98	50 820	40,2	423,5	-0,78	0,33	5,91
2. Оборотные активы, в т.ч.:	43500	59,02	51935	59,8	6751	0,78	3,65	94,09
а) запасы	18829	35,99	24561	36,87	5375,5	0,88	4,76	74,93
б) дебиторская задолженность и прочие активы	8953	20,00	11983	20,17	2043	0,17	3,26	28,48
в) краткосрочные финансовые вложения и денежные средства	9517	3,03	11724	2,76	2667,5	0,27	6,99	9,3
БАЛАНС	89861	100,0	102756	100,0	2174,5	0,00	2,29	100,0
ПАССИВ 3. Капитал и резервы	19860	63,36	20399	63,62	5390,5	0,26	2,71	75,13
4. Долгосрочные кредиты и займы	7662	2,44	7448,	2,33	-214	-0,11	-2,79	-2,98
5. Краткосрочные кредиты и займы	7765	24,77	6936	21,63	-1289,5	-3,14	-10,67	-115,54
6. Кредиторская задолженность и прочие пассивы	2954	9,43	3983	12,42	1287,5	2,99	34,82	143,39
БАЛАНС	31346	100,0	32064	100,0	1174,5	0,00	2,29	100,0

---

Как видно из таблицы 10, за период 2020-2021 гг. стоимость имущества предприятия возросла на 1174,5 тыс. руб., в том числе в результате увеличения на 5,91% внеоборотных активов и на 94,09% оборотных средств предприятия. При росте удельного веса в общей стоимости имущества оборотных средств (запасов, дебиторской задолженности и прочих активов) снизилась доля краткосрочных финансовых вложений и денежных средств предприятия на 0,27%.

Главным факторам роста имущества предприятия является увеличение запасов на 74,93%. Увеличение имущества предприятия на 75,13% было обеспечено за счет роста источников собственных средств и на 24,87% было покрыто за счет увеличения обязательств предприятия. При этом доля собственных средств осталась почти без изменений и составила около 63%.

За анализируемый период в абсолютных и относительных размерах возросли запасы предприятия на 5375,5 тыс. руб. и 0,88% соответственно. В то же время снизилась величина и доля в общих активах предприятия денежных средств и краткосрочных вложений на 667,5 тыс. руб. и 0,27% соответственно.

Положительным моментом в работе предприятия является уменьшение в 2021 г. долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов на 214 тыс. руб. и 8289,5 тыс. руб. При этом уменьшение их удельного веса в общей стоимости имущества составило 0,11% и 3,14% соответственно.

Группировка статей актива и пассива баланса, выполненная в соответствии с методикой определения ликвидности (таблица 11).

Таблица 11

Группировка статей актива и пассива баланса налогообложения ООО «Роузбад Интерэктив» за 2020-2021 гг. для расчета показателей ликвидности баланса (тыс. руб.)

Показатель	2020г.	2021г.	Идеальное соотношение	Соотношение на 2020г.	Соотношение на 2021 г.
Наиболее ликвидные активы, (А1)	4309	4500	А1>П1	А1>П1	А1>П1
Быстро реализуемые активы, (А2)	2109	5869	A2>П2	A2<П2	A2<П2
Медленно реализуемые активы, (А3)	7815	6278	A3>П3	A3>П3	A3>П3
Трудно реализуемые активы, (А4)	15158	16203	A4<П4	A4<П4	A4<П4
Наиболее срочные пассивы, (П1)	3335	4189	П1<А1	П1>А1	П1>А1
Краткосрочные пассивы, (П2)	1040	1969	П2<А2	П2>А2	П2>А2
Долгосрочные пассивы, (П3)	1088	2113	П3<А3	П3<А3	П3<А3
Постоянные пассивы, (П4)	166	200	П4>А4	П4>А4	П>4А4

---

При анализе ликвидности баланса необходимо обратить внимание на такой важный показатель, как чистый оборотный капитал. Исходные данные для расчета этого показателя также содержатся в материалах бухгалтерской отчетности. Определив разницу между итоговыми суммами второго раздела актива баланса «оборотные активы» и пятого раздела пассива баланса «краткосрочные обязательства», можно оценить показатель «чистого оборотного капитала»:

ЧОК = ОА – КО (2.7)

Где ЧОК – чистый оборотный капитал;

ОА – оборотные активы (итог II раздела актива баланса);

КО – краткосрочные обязательства.

Дополнительно к указанным коэффициентам, рекомендуется просчитывать коэффициент собственной платежеспособности, который определяется как отношение чистого оборотного капитала к краткосрочным обязательствам:

Ксп = ЧОК / КО (2.8)

Где К_сп – коэффициент собственной платежеспособности;

ЧОК – чистый оборотный капитал;

КО – краткосрочные обязательства.

В ООО «Роузбад Интерэктив» показатели ЧОК сложились на уровне:

- 2020 год – 1158 тысяч рублей;

- 2021 год – 1462 тысяч рублей.

Соответственно, коэффициент собственной платежеспособности будет равен:

- 2020 год – 0,55;

- 2021 год – 0,76.

Как видно, за истекший год произошло значительное повышение показателя чистого оборотного капитала: на 304 тысяч рублей или 79 %. Такой уровень показателя свидетельствует, что предприятие является платежеспособным. Для подтверждения указанного вывода были дополнительно просчитаны финансовые коэффициенты, применяемые для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия. К числу таких показателей относятся коэффициенты абсолютной, быстрой, общей ликвидности и собственной платежеспособности (таблица 12).

Таблица 12

Финансовые коэффициенты, применяемые для оценки платежеспособности предприятия

Наименование показателя	Характеристика	Нормативное значение
1.Коэффициент абсолютной ликвидности	показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время (на дату составления баланса)	Рекомендуемые значения 0,15 – 0,2. Низкое значение указывает на снижение платежеспособности.
2.Коэффициент текущей ликвидности	показывает прогнозируемые платежные возможности предприятия в условиях своевременного проведения расчетов с дебиторами	Рекомендуемые значения 0,5 – 0,8.Низкое значение означает необходимость постоянной работы с дебиторами, чтобы обеспечить ее преобразование в денежные средства.
3.Коэффициент ликвидности при мобилизации средств	Отражает степень зависимости платежеспособности предприятия от материальных запасов с точки зрения мобилизации денежных средств для погашения краткосрочных обязательств	Рекомендуемое значение показателя 0,5-0,7. Нижняя граница характеризует достаточность мобилизации запасов для покрытия краткосрочных обязательств.
4.Коэффициент общей ликвидности	Достаточность оборотных средств у предприятия для покрытия своих краткосрочных обязательств. Характеризует также запас финансовой прочности вследствие превышения оборотных активов над краткосрочными обязательствами	Рекомендуемое значение показателя 1-2. Нижняя граница указывает на то, что оборотных активов должно быть достаточно для покрытия краткосрочных обязательств.
5.Коэффициент собственной платежеспособности	Характеризует долю чистого оборотного капитала в краткосрочных обязательствах, то есть способность предприятия возместить за счет чистых оборотных активов его краткосрочные долговые обязательства	Показатель индивидуален для каждого предприятия и зависит от специфики его производственно-коммерческой деятельности
6.Коэффициент ликвидности при мобилизации средств	Отражает степень зависимости платежеспособности предприятия от материальных запасов с точки зрения мобилизации денежных средств для погашения краткосрочных обязательств	Рекомендуемое значение показателя 0,5-0,7. Нижняя граница характеризует достаточность мобилизации запасов для покрытия краткосрочных обязательств.

---